Вопросы при тестировании алгоритмических стратегий

Опционный трейдер и управляющий Виталий Курбаковский 25 февраля 2016 в AllDerivatives Cafe ответил на вопросы о подводных камнях бэктестирования данных опционной торговли и заинтриговал опционных трейдеров, напомнив, что в своей торговле использует не формулу Блэка-Шоулза, а собственную модель. Хочу обратить внимание на вопросы, которые задали участники к встрече – алгоритмическим трейдерам полезно задавать эти вопросы при разработке и […]

Далее

Моя модель оценки опционов

При построении опционных торговых роботов я использую собственную модель обобщенных уравнений, ее вывод описан в статье, опубликованной в журнале Futures&Options за январь-февраль 2009 года. Ниже привожу ее полный текст. В статье следует выделить две основные идеи: Первая – это сознательный отказ от термина “волатильность”. Вместо него для измерения активности рынка предлагается использовать “подвижность” (m) – среднеквадратическую сумму […]

Далее

Подвижность базового актива в расчете справедливой стоимости опционов

Предисловие к докладу Классическая теория опционов полна противоречий, в основе которых лежит сделанное когда-то Блэком и Шолесом предположение о том, что поведение базового актива подчинено закону геометрического броуновского движения (GBM). В том, что это не всегда так, легко убедиться. Просто допустим, что поведение каждой из 50 акций, входящих в расчет индекса ММВБ, действительно подчиняется закону […]

Далее

Видео и презентации НОК-8

№ 1: Пестов, Ильинский, Труничкин Приветственное слово, Кирилл Пестов, Московская Биржа​​ О статистике, граалях и месте частного трейдинга на финансовых рынках, Кирилл Ильинский (Лондон), CEO Fusion Asset Management Особенности торговли новым индексом волатильности (обзор), Николай Труничкин, Московская Биржа​​. Смотреть презентацию № 2: Историческая подвижность БА в расчете справедливой стоимости опциона, Виталий Курбаковский, трейдер и управляющий, Математика финансов. Смотреть презентацию  №3: Проще не бывает: китайская улыбка маркет-мейкера […]

Далее

Виталий Курбаковский: Анализ причин искажения кривой ожидаемой волатильности

Просто о важном. О смысле кривой волатильности для торговли опционами, типичных ошибках, роли математики в формировании опционного рынка и даже о том, чем заменить ожидаемую волатильность, делегатам НОК-6 рассказал «академик трейдинга» и соучредитель компании «Математика финансов» Виталий Курбаковский.

Далее
Showing all 5 results