Однажды практически каждый трейдер приходит к идее арбитража. Это очень интересно, т.к. безрисковая прибыль выше банковского депозита в обмен на четкое слежение сразу за несколькими рыночными площадками. Я несколько раз касался этой темы, самое интересное можно посмотреть в разделе арбитраж. Сейчас же с удовольствием представляю семинар, организованный  биржей РТС,  компаниями Витрейд и Derex. Сам анонс семинара можно прочитать на сайте биржи РТС. То, что находится на официальном сайте пересказывать не стану, но по сути мероприятия немного пройдусь. На мой взгляд очень интересен опыт компании Derivative Expert, которую будет представлять Головин…

Прежде чем продолжить серьезные темы, хочу рассказать о наболевшем, причем обо всем сразу. О e-mail и RSS: Не имею статистики о том, сколько человек, прочитав рассылку, возвращается на сайт. Я вас приглашаю, потому что очень много интересных комментариев. Приходите, читайте, учавствуйте в обсуждении. Самое популярное на сайте: Если вы читали по RSS или e-mail,то рекомендую вам сходить сюда: Еще об арбитражном роботе. Об опционах “просто” Спред фьючерс-фьючерс +23% годовых. Торговые стратегии: Очень серьезно смотрю на пару доллар/йена. Во-первых, растущий доллар, во-вторых, ожидания дна падения по Доу с учетом снижения ставки…

Появилось желание еще раз поговорить об арбитраже, а если быть совершенно точным, то об автоматическом арбитраже. Первая задача кажется совершенно простой, но скрывает в себе кучу проблем, которые выясняются уже в процессе создания модели. Мне нужно видеть синтетический индекс РТС или индекс ММВБ, кому как нравится, реализованный через фьючерсы на 3 основные акции. Я решил избрать для этого: Лукойл Газпром Сбербанк Поначалу хотелось добавить еще и РАО ЕЭС, но ввиду ее реорганизации еще не ясно что там с ней будет в будущем. Вообщем пусть будут три акции. Необходимо подобрать коэффициенты…

Из предыдущей статьи про работу со спредом между индексом РТС и фьючерсом на него я получил несколько вопросов. Предлагаю посмотреть на графики фьючерсного спреда фьючерс – фьючерс на акциях Лукойла, корреляции фьючерса и акции Лукойла, а так же корреляции акции Лукойла с индексом ММВБ. На этой картинке хорошо видны возможности зарабатывания на фьючерсном спреде, следующие две картинки полностью относятся к предыдущему посту. Как видно из корреляции Лукойла и индекса ММВБ, в принципе, индекс может заменить одна акция Ну и Акцию может заменить фьючерс на нее же. Не всегда такая корреляция может…

После того, как я месяц наблюдал за фьючерсом на индекс РТС, я понял, что есть еще некошеное поле, где суровый арбитраж может принести свои плоды. Основное наблюдение – колебание состояния контанго и бэквардации с базовым активом (индексом РТС). Мысль рождается примитивная, когда цена фьючерса на индекс РТС отстает от самого индекса и имеются ожидания снижения индекса, фьючерс покупается, РТС индекс – продается. Проблема только лишь в том, что сам индекс РТС продать невозможно. Далее провожу простейшее исследование – корзина бумаг в индексе РТС – Газпром и Лукойл по 15%. Сбербанк….