Comments on: Что такое волатильность?

By: Андрей Крупенич

Андрей Крупенич — Wed, 26 Oct 2011 22:55:51 +0000

Вроде бы ссылку поправил… нужно проверить еще раз.

By: Андрей Крупенич

Андрей Крупенич — Wed, 26 Oct 2011 10:06:08 +0000

Да, это нужно исправить… я займусь этой проблемой в ближайшее время.

By: veselov

veselov — Wed, 26 Oct 2011 09:46:45 +0000

There is a new comment on the post “Что такое волатильность?”.
http://lowrisk.ru/option_simple/volatility_explain/

Author: Андрей Крупенич
Comment:
А можно пример ссылки, которая приходит в письме? все должно быть нормально!

See all comments on this post here:
http://lowrisk.ru/option_simple/volatility_explain/#comments

By: Андрей Крупенич

Андрей Крупенич — Wed, 26 Oct 2011 09:40:11 +0000

А можно пример ссылки, которая приходит в письме? все должно быть нормально!

By: gramp

gramp — Wed, 26 Oct 2011 09:29:44 +0000

нормально получилось, из rss по ссылке сразу открывается на определенном сообщении

By: veselov

veselov — Wed, 26 Oct 2011 04:36:07 +0000

А мне кажется, наоборот получилось не очень, по ссылке из письма приходишь на тему, а потом с помощью поиска начинаешь искать – кому и где ответили. Вот если бы по ссылке открывался конкретный коммент, тогда да

By: Андрей Крупенич

Андрей Крупенич — Tue, 25 Oct 2011 21:50:21 +0000

Пожалуйста А древовидные комментарии получились клевыми Кое-то еще доделать правда нужно…

By: Leon

Leon — Tue, 25 Oct 2011 20:37:52 +0000

Ну я приблизительно это и имел в виду, только написал видимо не понятно
Спасибо!

By: Андрей Крупенич

Андрей Крупенич — Tue, 18 Oct 2011 11:05:39 +0000

Да, вопросов много По волатильность есть тов. Данила, я делал анонсы его он-лайн семинаров, где он торгует волатильностью для вас и все разжевывает, так что оставим его нишу ему. Высокотехнологичной – это именно четкой математике, + автоматический вывод сделок на рынок, надоело ручками двигать.
Что же до опционов, нет единственно верного ответа – продавать или покупать. Но есть просто правило – если расчет на движение, которое произойдет прямо сейчас, удержание позиции минимально и даже если ничего не произойдет я выйду – то это только покупка. А если нет уверенности куда пойдет, и, самое главное когда – то это только продажа.
Можно торговать только одну идею одной стратегией – можно разные – разными…
Что-то забивается молотком, а что-то закручивается отверткой, главное не перепутать!

By: veselov

veselov — Tue, 18 Oct 2011 09:01:15 +0000

Высокотехнологичной – это в сторону роботов смотрите или в сторону более четкой математики, где все мелочи просчитываете?

Ну наша помощь то какая – задаем глупые вопросы, на которые Вам уже и интереса никакого нет отвечать. Разве это помощь? Вами уже все описано

Если Вы спрашиваете, какая новая тема для нас была бы интересна, то за себя бы я сказал так.

Волатильность отдельно взятой акции – это ее бич, поэтому отдельными акциями торговать не хочется. Значит нужно торговать фьючерсами на индексы, у них волатильность меньше. У РТС, который котируется в долларах, волатильность повышенная, из скачков курсов, поэтому интересно посмотреть в сторону РТС стандарт и нового фьючерса на индекс ММВБ. Т.е. хочется побольше статей про РТС стандрат и про ММВБ.

С другой стороны, раз уж волатильность – это бич, которая мешает, то может ее взять в союзники, значит торговля волатильностью – это то что надо, здесь она нам не враг, а союзник. Т.е. хочется побольше статей про торговлю волатильностью. Из того что я успел прочитать, это были примеры на рынке ФОРЕКС. Форекс для меня темный лес и я ему не доверяю, это либо кухни, либо огромные вложения, поэтому хочется поторговать волатильностью на ФОРТС.

Ну и третье, это комбинирование стратегий из фьючерсов, акций, и опционов. Лично я не вижу смысла в покупке опционов вообще. Раз уж мы ожидаем сильного движения, тогда лучше покупать или продавать фьючерс. Если обладаем инсайдом, то торгуем акцией. А если безыдейный рынок тогда продаем стреддлы и стренглы. Т.е. интересны Ваши рассуждения, когда и какие стратегии применять не ограничиваясь только опционами.

Ну и конечно интересно, какие стратегии Ваши любимые сейчас. Спустя пару лет что-то отсеилось, что-то разонравилось. Одним словом что нового в опционном мире. Вы для нас этот мир и открыли

By: Андрей Крупенич

Андрей Крупенич — Tue, 18 Oct 2011 08:01:27 +0000

А вы мне помогайте писать Мне может надоело просто Нет, без опционов никуда, другое дело я начал относиться серьезней к маленьким деталям, на которые я раньше не обращал вообще внимания. Я сейчас уже хочу более высокотехнологичной торговли. Но не все еще для этого готово, однако я занимаюсь этим вопросом!

By: veselov

veselov — Tue, 18 Oct 2011 07:59:25 +0000

“Надеюсь, придете к тому же, к чему пришел я сейчас”
Андрей, а Вы еще торгуете опционами? А то вдруг уже разочаровались? И все что нас ждет – это разочарование Мало новых статей, потому и спрашиваю.

By: Андрей Крупенич

Андрей Крупенич — Tue, 18 Oct 2011 07:43:02 +0000

А вот это, кстати, очень здравая мысль… вы пройдете очень быстро весь мой путь последовательно и возможно значительно быстрее и с меньшими потерями. Надеюсь, придете к тому же, к чему пришел я сейчас

By: veselov

veselov — Tue, 18 Oct 2011 07:20:27 +0000

“Почему улыбка существует – обсуждалось тут” Спасибо, видимо еще не дочитал. Читаю с конца.

By: veselov

veselov — Tue, 18 Oct 2011 07:19:18 +0000

Ну а про то что премии за опцион нужно рассматривать, как плечо, я уже понял. Просто новичкам нужно в первой же статье на это обращать внимание: господа, если вы хотите уйти от рисков, то не торгуйте опционами как бумагами – это ралли похлеще ралли на акциях, всегда помните, что премия – это плечо и любое небольшое движение в базовом активе, скажется на цене опциона в разах, поэтому стройте фигуры.

Интерес к опционам я проявляю уже повторный, первый раз опционный рынок потерял меня именно из-за не понимания этого момента. Это было года два назад. Я долго не разбирался, зашел на опционную доску, посмотрел, обалдел, закрыл и забыл опционы, как страшный сон. (Да, конечно, жаль, что не набрел на ваш сайт, Андрей, в те годы, сайт замечательный)

Повторный интерес проявил случайно, прочитав на сайте ФОРТС про стратегии, позволяющие извлекать прибыль на безыдейном рынке, когда рынок никуда не движется и сжирает все наши стопы. Интерес распалился, когда я понял, что свою ипотеку, взятую в долларах, я могу захеджировать на рынке деревативов.

By: Андрей Крупенич

Андрей Крупенич — Tue, 18 Oct 2011 07:06:41 +0000

Почему улыбка существует – обсуждалось тут: http://lowrisk.ru/option_question/forma-ulybki-volatilnosti/
IV – это ожидание волатильности базового актива.

By: veselov

veselov — Tue, 18 Oct 2011 06:54:18 +0000

“Это значит, что рынок ожидает 50% в годовом исчислении на этом активе.” Т.е. IV это все таки волатильность базового актива, а не опциона? Почему тогда на разных страйках волатильность разная?

Про то что IV – это подразумеваемая волатильность я понимаю. (спасибо а быстрый ответ)

By: Андрей Крупенич

Андрей Крупенич — Tue, 18 Oct 2011 06:35:32 +0000

Вы забываете, что сам опцион, относительно базового актива стоит не так уж и много. Потерять больше чем 100% опциона мы не можем, что очень сильно ограничивает наш риск относительно базового актива. Естественно кто не понимает этого и идет вабанк – обречен.
Что же до роста, расти опцион может бесконечно – перспективы, при грамотном управлении капиталом вырисовываются отличные.
Волатильность – в опционах подразумеваемая. Это значит, что рынок ожидает 50% в годовом исчислении на этом активе. Актив может быть вообще двигаться не будет, важно что ожидает рынок, формируя именно эти цены опционов, а не другие. На РТС “спокойной” волатильностью можно считать 20-30%, все что выше – высокая волатильность. На сайте биржи РТС есть индекс волатильности за последние несколько лет, можно ознакомиться с историей.

By: veselov

veselov — Tue, 18 Oct 2011 06:28:47 +0000

Да и почему сейчас такая высокая волатильность у опционов на РТС, порядка 50%, при том что РТС на месте стоит? Это признак того, что мы куда то рванем? Или 50% – это не такая уж и большая волатильность для опционов?

By: veselov

veselov — Tue, 18 Oct 2011 06:22:52 +0000

Торговля на опционном рынке позиционируется, как торговля с меньшим риском нежели торговля на рынке акций (не зря же выбор названия сайта пал lowrisk). Услышав такое высказывание, я заинтересовался опционами. Зашел я на опционную доску…, и повергла она меня в шок: 20%, 40%, 60%, 100%… – это обычное колебание цены для опциона в день. Наблюдаю третью неделю за волатильностью – 40-50% для опционов около денег, при том что РТС колеблется в узком диапазоне около 135 000 – 140 000.

Кто и зачем посмеялся над нами и назвал торговлю опционами – торговлей с меньшим риском? Это сумасшедшее ралли, не для слабонервных.

И вопрос по построению доверительного интервала. IV – это ведь волатильность опциона с конкретным страйком? Тогда почему мы берем именно ее, для построения доверительного интервала цены базового актива? Мне кажется, мы должны брать волатильность самого базового актива и уже на ее основании строить доверительный интервал.