Наверное вы закидаете меня камнями, однако раньше я постоянно приторговывал на форексе, причем я бы не сказал, что плохо, поскольку валюты я всегда понимал лучше, чем все остальное, однако большими деньгами никогда не рисковал. Сейчас мне смешно вспоминать, однако мои депозиты на форексе редко доходили до 1000 долларов США, а увеличивать их дальше мне никогда не хотелось и все деньги я выводил, начиная вновь с очень маленьких депозитов…

Самый смешной и нелепый случай был тогда, когда я взялся за чужой депозит в 27 долларов США (это была тысяча рублей по курсу доллара чуть выше 36 рублей во время кризиса 2008 года) и на удачу пообещал разогнать его до миллиона долларов Будете смеяться, но когда на счете стало 260 баксов, причем не одной, а как полагается десятком сделок или даже больше, мне показалось, что и такое возможно, однако деньги сняли и пропили… или проиграли… не помню уже, но и не суть.

При торговле опционами мы имеем дело с тремя важными вещами – дельтой, улыбкой волатильности и временем до конца жизни стратегии.

Очень часто именно торговля дельтой и приносит прибыль, а вся громоздкая конструкция из опционов лишь делает торговлю максимально удобной, защищенной или наоборот сверхвысокорискованной, но вся суть в дельте, ну может и не вся, однако большая часть точно.

Я стал замечать, что мне не хватает решительности именно в вопросах дельты… Взять 100 опционных спрэдов и мы получим дельту всего 7%, что по сути и есть тот самый маленький депозит со своими мечтами и ожиданиями…

Вобщем я понял, что форекс бросать нельзя ни в коем случае, пускай это будет 100 баксов или лучше 1000, однако обучение на своих ошибках приходит ой как быстро…

Последние несколько дней, наблюдая за снижением на фондовых рынках я наблюдал странную картину – курс евро к доллару находился в относительно стабильном состоянии, делая даже попытки к росту. Размышляя над этим, я пришел к выводу, что потребность в долларах при выходе из позиций в бумагах, номинированных в долларах будет стабильно высокой, а это значит, что пара удерживается только этим снижением на фондовых рынках и как только все наладится, доллар отыграет дайбоже весь тот негатив, который отыгрывал фондовый рынок совсем недавно.

Кружочком на графике я выделил время, когда я очень-очень-очень хотел купить евро… Однако сразу с утра курс подрос до 1,4270, я расстроился упущенной возможности, долго размышлял а стоит ли покупать на текущих уровнях, какие будут цели и прочее… Пока я думал, курс опять откатился в 1,42, но и в этот раз я не успел… в итоге 1,4276 – это то самое место, где жадность возобладала над страхом и я взял по очень неприятной цене…

Вывод 1: Я критически неправильно зашел в этот рынок, используя свои предубеждения, ведь стоп приказ в данном случае был бы уместен лишь на уровне 1,415, что составило бы пунктов 130, не меньше…

Естественно, рынок сразу пошел против меня Кукл и прочие происки злобных гениев брокера, отнимающих наши деньги на уровне 1,42 я вдруг осознал, что все плохо, что скоро ФЕД и первый блин комом…

Выввод 2: стой до конца! Тут я бы сказал проблем не было, перед федом увидев 1,43 я расслабился и уже начал подсчитывать деньги, однако все опять стремительно испортилось и мы потеряли целую фигуру, а это еще раз подсказало мне, что правильный вход с 1,42 наверное не делал бы ситуацию столь трагичной!

Наверное это уже не было неожиданностью, но рынок снова развернулся… помня о правиле, что раз что-то пошло не так, как хотелось бы, то лучше закрыться и осмотреться, и в 1,43 я благополучно вышел унеся ноги с 24 пунктами прибыли…

Вывод 3: А где твоя цель, чувак? Да, забыл сказать, я ведь метил в тот день на 1,44… да, естественно 1,4396 мы сразу же и показали, однако я уже сидел в сторонке совершенно свободный Так бездарно я потерял позицию.

Итог печален, 24 пункта вместо 200. Все было сделано очень умно и на словах и рекомендациях звучало просто высшей пробой, однако при практической реализации натолкнулось на кучу проблем.

Торгуя опционами я получаю все то же самое, только очень медленно и опционы прячут мои ошибки, не давая мне их осознать. Я уверен, что и у вас все тоже самое… Надеюсь, этот рассказ заставит вас пересмотреть что-то в своих убеждениях!

Похожие записи:

1. Об агрессивном опционном профиле Очень долго рынок гладил меня против шерсти, а я упорно...
2. Развитие биржи РТС и новые возможности ФОРТС Последнее время, сам того не желая, оказываюсь в курсе самых...
3. Для чего нужны валютные опционы? Сталкиваюсь часто с тем, что существует какое-то непонимание того, о...

Рынок можно представить как некую систему с реактивными элементами. Аналогом может служить маятник или колебательный контур в электротехнике. Это предположение возникает из наблюдения за графиком eur/usd. При малых величинах колебаний и коротких периодах времени и усреднении это особенно заметно. Можно также предположить, что в системе преобладают отрицательные обратные связи, иначе форма колебаний имела бы прямоугольную форму, как в мультивибраторе.

Для того чтобы изменить параметры движения маятника, на него надо воздействовать внешней силой. В нашем случае это покупка или продажа eur/usd, или какие то экономические новости, важные решения властей. Моменты такого воздействия можно наблюдать на графике.

Удобнее всего в качестве модели использовать колебательный контур, в этом случае график цены соответствует изображению на экране осциллографа. В качестве примера рассмотрим четырехчасовой eur/usd. Для наглядности используем кривую МА с периодом усреднения равным 7. Участок 1 соответствует отрицательному (условно) полупериоду колебания в контуре. В момент 2 происходит внешнее воздействие, в результате колебание сдвигается вниз и вправо. Далее процесс идет свободно в направлении максимальной амплитуды. На участке 3 происходит опять внешнее воздействие, в результате чего происходит отбор энергии следствием чего, является провал в районе вершины. Далее на участке 4 внешнего воздействия нет, и формируется новый отрицательный полупериод. На участке 5 ситуация повторяется как на участке 1.

Далее рассмотрим воздействие на систему на участке 6. В этот момент, судя по всему был большой объем продажи. В результате рост цены остановился на уровне 1.336 и пошел вниз до уровня 1.3266. Следующая ступенька образовалась на уровне 1.345. Разница 1.345-1.3266=0.0184 . Она может служить оценкой настроения инвесторов. На мой взгляд, она отражает неуверенность в том, что рост будет продолжительным.

Следует предположить, что следующая ступенька (фиксация прибыли) будет примерно на таком же уровне выше. Значит 1.345+0.0184=1.3634. С учетом оптимистического настроения можно предположить, что уровень 1.365, будет достигнут ориентировочно до 15 час 24 января.

В заключении остаётся только выдать окончательный диагноз -существует потенциал роста eur/usd до 1.39 и скорее всего на след неделе (24-29 января 2011) курс eur/usd будет сначала расти до уровня не выше 1.37 и в дальнейшем падать до уровня не ниже 1.33.

Как считаете, можно использовать такой взгляд в качестве базы для создания опционных стратегий?

Эту статью можно комментировать на форуме биржи РТС!

Похожие записи:

1. Валютные опционы: стреддл с EUR/USD Ну не смотря на то, что меньшую часть читателей моей...
2. Против тренда с валютным опционом Итак немного практики. Для начала рисунок: Отчетливо видно, что тренд...
3. Торговля опционами: Практика на ФОРТС ч.1 Обещал опционные стратегии – нате. Можете и покритиковать, но, отчего-то,...

Во-первых, на мажорных опционах спред снижен на 1 пункт. Это гут, это очень приятно. Вспоминается мои первые шаги на forex, когда спред еще был 7 пунктов. Welcome back!

Во-вторых, наконец-то!!! Автоматическое котирование опционов любого срока, вплоть до сегодняшних. Это открывает ну просто очень радостные перспективы для торговли! Пробуйте, у меня котируются по запросу.

Ну а пока ставка в Еврозоне не будет озвучена, лучше не торговать, чего и вам желаю.

Похожие записи:

1. Еще раз о вреде торговли на Форексе и пользе опционов! Ну не могу пройти мимо сегодняшнего дня. Классический пример того,...
2. Последний торговый день 2007 года. Ну вот и все. Как говорят: “Кончен бал, пропишем свечи,...
3. У меня опять 35 и 5! EUR/USD. Вообщем хоть и велено не торговать вблизи важных новостей, но...

Смотрим на EUR/USD с 4-х часовым масштабом:

Как часто бывает, летом евро делает попытку торговаться в канале. Но случаи бывают разные и в случае досрочного пробоя этого канала вниз, движение может очень существенно затянуться.

В то же самое время, пробой может очень сильным, но ложным. А отскок – назад к зоне 1,58.

Такую идею трудно торговать продажей опционов, поскольку колебания в евро ну очень сильно односторонне направлены. Очень трудно определить где же поставить стоп и как вообще его реализовать. Фигура или две за несколько часов для евро сейчас абсолютный не вопрос.

Предлагаю сделать так. Опционы 2хмесячные, со страйком 150-200 пунктов без денег. Ну и поуправляем

Да, если есть желание устроить маленький конкурс – у кого идея круче, присоединяйтесь со своими идеями!

Мои ордера:

1. 14-авг-2008 1,5500 колл опцион 178 пунктов
2. 14-авг-2008 1,5160 пут опцион 212 пунктов

Ждем развития событий…

Похожие записи:

1. Валютные опционы: волатильность бъет рекорды! Давно наблюдаю за месячным опционом колл на пару EUR/USD. Новый...
2. Валютные опционы: однокрылая бабочка. У любой хорошей истории должна быть предыстория. У этой тоже...
3. Валютные опционы: колар в USD/JPY Когда у меня появляется желание купить американский рынок, или в...

Ну раз есть альтернативное предложение я только за! Посмотрим наглядно на разницу между покупкой и продажей волатильности и быть может, кто-то сделает свой окончательный выбор в пользу того или иного метода.

Не забуду и о графике:

Теперь ждем комментариев автора стратегии, ну и хотелось бы конечно же видеть предельные риски, когда цена максимально отойдет от точки входа.

Всем желаю удачных торгов!

Похожие записи:

1. Торговля волатильностью: мониторинг сделок и позиций Решил положить это все в отдельную ветку. Читаем о создании...
2. Торговля волатильностью: выбор тактики рехеджирования Раз мы создали стратегию торговли волатильностью, то можно начать ей...
3. Практический пример продажи опциона пут на пару GBP/USD sutener74 Says: 18.03.2008 в 01:52 GBP/USD 500 000 SELL PUT...

Предлагаю вам 4Н график, что соответствует примерно летней перспективе. Предлагаю сперва посмотреть на график.

Сразу уточню, в качестве средних выбраны 25, 100 и 200 периодные ЕМА. Не смотря на выделенное белым существенное падение от исторического максимума чуть более 1,60, мне кажется что пришло время обозначать края летнего диапазона колебаний пары eur/usd. В том, что коррекция неизбежна, я уже мало сомневаюсь, но можно предположить, что этим дело не ограничится.

Во-первых, прошло пересечение первых быстрых средних. Доселе это означало долгую и нудную боковую торговлю в диапазоне. Это я обозначил в точке 1.

Во-вторых, я очень некрасиво нарисовал понижающийся канал зеленым цветом, чтобы подчеркнуть то, что рост евро до 1,60 был вызван заявлениями какого-то мелкого ЕЦБшника о том, что в принципе, на высокой инфляции ЕЦБ не то что не снизит ставку, а вполне может ее и поднять! Но спустя несколько часов этот чувак дал опровержение своим словам и очень долго извинялся. То есть ложно это было.

В-третьих, то, что этот зеленый канал пробит вниз (точка 2) - мне кажется ложным пробитием и до понедельника eur/usd в канал вернут.

В-четвертых, я не зря натянул фибо по пикам снизу и сверху, для ориентира уровней взятия прибыли – точка 3 выглядит для этого вполне логичной.

Ну и в-пятых, я не исключал бы, что здесь и далее eur/usd будет торговаться в этом, ограниченном черными линиями диапазоне, вполне возможно и то, что мы еще раз попробуем на вкус исторические максимумы. Есть для этого все возможности!

Вот примерно такой взгляд на вещи, а уж как это все торговать – ну очень много вариантов!

Забавным выглядит стреддл – 1,60. Сейчас купить колл опцион “в деньгах” (страйк 1,56) с очень дальним исполнением, а на уровне 1,59-60, купить пут опцион и роллировать купленный колл опцион в 1,60 страйк.

Можно попробовать диапазонную торговлю в этом канале. Тем, кому интересно – посмотрите прошлые года, там тоже торговались в примерно этих же торговых диапазонах. Но все же, давайте дождемся возврата eur/usd уверенно в 1,56 фигуру!

Что касается вопросов по стратегиям торговли – не стесняйтесь, задавайте вопросы, я могу привести еще какие-либо примеры как можно использовать обозначенный тут торговый план!

Похожие записи:

1. Валютные опционы: однокрылая бабочка. У любой хорошей истории должна быть предыстория. У этой тоже...
2. Валютные опционы: волатильность бъет рекорды! Давно наблюдаю за месячным опционом колл на пару EUR/USD. Новый...
3. Для чего нужны валютные опционы? Сталкиваюсь часто с тем, что существует какое-то непонимание того, о...

Последнее время наблюдается очень серьезная волатильность, торговля внутри дня очень нервная и порой подвержена куче ошибок из-за близости серьезных уровней (1,60) и непредсказуемости движений возле этих значений.

Не стоит забывать, что бывают расклады, когда играешь ты, а бывают – когда играют тебя. Вообщем в данном случае, играют нас.

Пример простой: в паре eur/usd вполне быть может существует многомиллиардная ставка на опцион, который будет исполнен или наоборот, не будет – если пара пройдет 1,60. Одна сторона круто заинтересована в том, чтобы это произошло, другая – наоборот. Пусть даже депозит у вас $1 млн., но играете все равно не вы

Постараюсь стать беспристрастным, взглянуть на вещи трезво и здраво, вроде как я позиций не имею. Дневной масштаб и воскресение к этому вполне располагают.

Все чаще я использую средние, и все реже линейные трендовые линии. В этом примере я использовал 25 EMA и 100 ЕМА на днях, а следовательно позиции рассматриваются многомесячные и все, о чем я скажу – это явно не внутредневные рекомендации.

Я выделил области, где очень хорошо работает быстрая средняя ЕМА 25. Понятное дело, на боковике толку от средних мало. Хорошо заметен тренд, его довольно быстрое развитие и затухание, причем каким бы сильным в фигурном выражении оно ни казалось,  переход к новой фазе возможен только после существенного по продолжительности и амплитуде боковика.

Теперь о том самом боковике. Он обычно нужен для того, чтобы разрядить индикаторы, успокоиться, зафиксировать прибыль, привыкнуть к новым условиям, но глобально тренд он может и не сменить. На графике видно, как было 3 точки касания ЕМА100, но ни одна не завершилась пробоем, после чего последовала очередная фаза роста, с таким же, как и в предыдущем случае, упорным следованием ЕМА25. Еще три касания ЕМА25, ярко выраженная поддержка, да и клевок евро в 1,5350 – это совершенно ничего не значит для глобального тренда.

Но все же, есть мнение, что движения ослабли, пробои вверх быстро продают, рынок боится пойти выше 1,60. Быть может, мы увидим что-то подобное боковому движению на текущих уровнях, что даст возможность разрядиться и попробовать пойти еще выше, но мне кажется прежде всего, нам бы нужно протестировать еще пару раз среднюю ЕМА 100.

Фундаментально – очень хороший фондовый рынок в США, отсутствие большого потенциала снижения ставки, обеспокоенность европы курсом евро, делает вероятность замедления фазы роста евро, тест и пробой сперва быстрой средней и возврат к медленной. Понятное дело, что мы не боги и знать наперед не можем, посему всего лишь предположение того, что этот процесс займет время, но довольно продолжительное. Разброс в предполагаемых движениях может быть от 1,61 до 1,54, но до окончательного и бесповоротного выхода ЕМА 100 в четкий боковик и закрепления цены ниже ее, тренд пока направлен в пользу роста евро.

Краткое резюме и торговые планы.

Такая ситуация позволяет думать о снижении волатильности в перспективе, боковик с большой амплитудой и разнонаправленные движения, где и средние тоже начнут врать.  Есть всего два возможных варианта, но я бы их даже совместил.

Первый – это продажа стреддла или стренгла. Причем я бы посоветовал работать с активным управлением, т.е. продавать ноги по очереди, на росте котировок продавать колл опционы, а на снижениях продавать пут опционы. Волатильность все же очень высокая, что в потенциале дает шанс заработать на ее снижении, потому можно подумать и о продаже опционов с дальней экспирацией, но грамотнее все же делать это с опционами с ближайшей экспирацией, контролируя экспозицию по стренглу или стреддлу.

Второй – это покупка пут опциона сильно без денег на росте котировки. Если целью я беру 1,53-1,54,  то опцион пут можно продать со страйком 1,56-1,57. Причем скорее всего сроки экспирации нужно брать минимум 2-3 месяца, а то и больше. Этот вариант подходит очень слабым к риску людям, с заранее понятным убытком, но потенциал прибыли оставляет сомнительный.

Я бы предложил совместить это все в однокрылой бабочке, где потери по купленному пут опциону с лихвой будут компенсированы временным распадом стреддлов или стренглов, но вот особенности управления стреддлами или стренглами на месячном масштабе, продавая недельные опционы, я опишу уже в следующих обзорах!

Похожие записи:

1. Продажа колл опциона в usd/jpy Можно ли торговать эту пару через опционы? Внимательно я смотрю...
2. Валютный опцион вместо торговли на FOREX ч.2 Обязательно ознакомьтесь с началом статьи Валютный опцион вместо торговли на...
3. Валютные опционы: однокрылая бабочка. У любой хорошей истории должна быть предыстория. У этой тоже...

Там я и на фьючерсе а евро (eur/usd на forex) и на индексе доллара разглядел треугольник, а пробития вверх так и не произошло. Там же, если мне память не изменяет, я высказался, что продавать доллар не желаю по сугубо психологическим соображениям.

Первым идет индекс доллара, затем фьючерс на евро (eur/usd на forex), графики четырёхчасовые.

Последнее время были вопросы про бабочку, а я что-то все обхожу ее стороной. Вот теперь предлагаю сразу наглядно и на практике перейти к ее воплощению, правда немного с точки зрения видения мною рынка и тактики открытия позиций.

Для начала еще раз вернусь к прошлой позиции по фьючерсе а евро (eur/usd на forex). См. подробнее: Сделка в паре EUR/USD. Опционная позиция. – 31 Март 2008.

В качестве довеска, торчит у меня остаток от былой роскоши – купленный пут опцион с исполнением 5 мая 2008 года со страйком 1,54. Его стоимость около 45 пунктов. Будем считать его правым крылом бабочки!

В качестве тушки бабочки нужно сделать стреддл. В момент создания стратегии пара EUR/USD стоила 1,5810, и не мудрствуя лукаво, я решил создать стреддл “около денег” со страйком 1,5810 и экспирацией 21 апреля, в понедельник. По поводу даты экспирации по коротким опционам есть два момента – это захватить как можно выходных (вообще не таких как этот, с заседаниями G7) и как можно ближе по времени (тета большая). Суммарно, за стреддл я получил 216 пунктов премии.

Теперь собственно к чему это все делается?

Во-первых, я считаю, что фьючерс на евро (eur/usd на forex) не пойдет выше 1,60. То есть, принципиально, играется все же вниз, а не вверх.

Во-вторых, есть зона 1,59-5950, выше которой можно было купить колл опцион ”без денег” – второе крыло для бабочки.

В-третьих, такие великие тренды роста евро (14 фигур) не могут закончиться V-образным шипом. Этому должна предшествовать консолидация и снижение волатильности, я верю, что внутри диапазона моего безубытка (1,56-1,60) мы походим. Если что, наш пут опцион нас защитит.

Теперь предлагаю промониторить позицию. Есть шанс добавить еще опцион пут, если мы всерьез наметим пойти вниз, и колл опцион - если вверх. Будет интересно!

Похожие записи:

1. Валютные опционы: колар в USD/JPY Когда у меня появляется желание купить американский рынок, или в...
2. Forex и валютные опционы. А есть ли разница в торговле? Недавно поступил заказ рассказать об опционах с точки зрения валютного...
3. Для чего нужны валютные опционы? Сталкиваюсь часто с тем, что существует какое-то непонимание того, о...

Сразу внимание на график. Не всегда правильно смотреть на рыночные реакции, но в принципе, кто нам мешает?

Поход на исторический максимум не удался в принципе, ну и кроме всего прочего пока виден хороший фигурный шип на 4H.

Супер краткосрочно я бы попробовал поторговать такую идею с целью 1,56 и стопом выше исторического максимума. Есть правда еще хорошая точка – это 1,5865. Все что выше – таит потенциальный риск ретеста исторических вершин. Анализируя повышенную волатильность я хотел бы заметить, что все эти верхи и хаи по eur/usd сейчас будут серьезно подвержены шипообразованию, ложным выскокам цены. Посему грамотно поставить стоп повыше.

Теперь переносим это все на опционы. Опционы нынче очень дорогие, потому простую покупку пут опциона я не рассматриваю. Остается по порядку:

• Продажа непокрытого колл опциона;
• Покупка спреда из пут опционов;
• Стреддл или стренгл, причем можно подумать в сторону как покупки, так и продажи;
• Колар.

При всем богатстве выбора мне бы хотелось считать, что эти максимумы по eur/usd останутся не тронутыми надолго. Пару eur/usd ждет консолидация как минимум, а как максимум снижение.

Это значит, что начать нужно с продажи опциона колл. Дальше в случае развития событий негативно – на уровнях, близких к 1,59 сперва создается проданный стренгл (продавая пут опцион, делаем экспозицию =0), а затем, при успешном проходе eur/usd к 1,60 покрывается убыточная нога – покупка на спот рынке самой пары.

Волатильность высокая, значит полученные премии должны быть большими, 212 пунктов за месячный опцион мне вполне подходит.

В случае положительного исхода, буду думать о снижении экспозиции, создание стреддла 1,58 на уровне 1,56 или роллированию. Посмотрим как оно пойдет.

Похожие записи:

1. Фантастическая IV в опционах EUR/USD Сидел сегодня перед терминалом, и захотелось мне валютный опцион колл...
2. Валютный опцион вместо торговли на FOREX ч.2 Обязательно ознакомьтесь с началом статьи Валютный опцион вместо торговли на...
3. Против тренда с валютным опционом Итак немного практики. Для начала рисунок: Отчетливо видно, что тренд...

Еще раз сам все просмотрел и понял – некоторые люди разделяют себя на спекулянтов на рынке forex и опционных трейдеров, где самая большая ошибка заключается в подходе к торговле.

Рынок един – это валютный рынок forex. При торговле опционами он выступает рынком базового актива. Опционный рынок – производная от того же самого валютного рынка forex – это всего лишь дополнительный инструмент и надстройка в торговле для облегчения получения прибыли.

Важно одно. При переходе на торговлю опционами, ничего не меняется. Вы все так же анализируете тот же рынок forex, все там же используете фундаментальный и технический анализ, там же создаете торговую идею… а вот сделку делаете уже на рынке опционов! Не нужно ничего менять – одна маленькая надстройка, которая точно сделает вашу торговлю более прибыльной и более безопасной.

Не скажу, что это просто и доступно каждому. Придется выучить еще блок вопросов, зависимостей, окунуться в немного новый мир и новые возможности, но это всего лишь один маленький шаг вперед и ничего больше.

Исправляя свою ошибку, перейдем к практике и я попробую на самом простом примере объяснить последовательность действий при использовании валютных опционов на практике.

!Это не торговая идея и не руководство к действию, а всего лишь пример! Допустим, что на основе анализа графика 4H пары EUR/USD я пришел к выводу, что цель по паре 1,40 в перспективе до полугода, повторюсь, что это пример.

Гипотетически, я могу поставить стоп в 1,60, и закрыть свою сделку выше, а потом пытаться перезайти выше или ниже. Я буду подвержен ложным пробоям, цена может сходить в 1,65, остопить меня 5 раз и после чего очень быстро прийти к нужному и расчетному уровню. Я могу насаживаться на стоп несколько раз, нервироваться, а в самый последний и нужный момент заснуть за терминалом и упустить момент, не перезайти, просто испугаться. Именно это и делает forex опасным рынком. Шире стоп – выше потери. Близкий стоп – потери могут случиться даже в случае верной оценки и нервы, нервы, нервы.

Альтернатива, сынок – утки. Это я словами из старого анекдота про альтернативу говорю. Можно единожды купить опцион и дальше наблюдать. Не будут нужны стопы, пусть хоть в 1,80 сходит, главное, чтобы цель была выполнена в итоге. Опцион, если коротко и на самом начальном уровне – это контракт, который вы заключаете, к примеру на тот же EUR/USD, где заплатив определенную сумму, вы будете в позиции только в случае, если цена пойдет в нужную сторону. К примеру опцион на EUR/USD =1,55. Вы получите позицию продажа eur/usd по 1,55 на forex только в случае, если цена будет ниже 1,55. И открыта она будет от этой, заранее оговоренной цены 1,55. Правда за это придется заплатить опционную премию. В случае, если прогноз не оправдается – то вы рискуете лишь этой самой заплаченной премией. Больше ее вы уже точно не потеряете. Варьируя параметры сроков и цен (опционных страйков) можно найти необходимые, вам комфортные премии, заплатив которые, вы будете спокойны, а полученные позиции будут только там, где нужно и по нужной цене.

То есть еще раз о главном – платим за контракт по базовому активу, оговариваем условия. Позицию получаем лишь в случае, если она прибыльна. Не угадали – теряем премию. Риск-менеджмент проще некуда. Это принцип опционной торговли. Сколько премия, как играть вверх и вниз, все детали – в моих статьях на этом сайте – если остается интерес.

Опционные контракты и их комбинации – опционные стратегии, позволяют, к примеру, на линии поддержки или сопротивления играть сразу в обе стороны и гарантированно получать прибыль от движения в любую сторону, лишь бы оно было. Есть масса интересных идей, и масса интересных подходов.

Резюмирую. Очень трудно впихнуть все возможности в одну простенькую статью. Моя задача заинтересовать, а уж вам понравится – это точно! Надеюсь, что комментарии будут. ваше мнение мне очень важно!

Похожие записи:

1. Для чего нужны валютные опционы? Сталкиваюсь часто с тем, что существует какое-то непонимание того, о...
2. Стоит ли торговать на FOREX или зачем он нужен? Вот хочу написать что-то простое, в качестве контр-аргумента против антифорексной...
3. Валютные опционы: колар в USD/JPY Когда у меня появляется желание купить американский рынок, или в...

GBP/USD 500 000 SELL PUT Str. 1.9980 exp. 31 марта +5600$
ордер по споту на пробой 1.9995
ждемс…

Интересная идея, очень хочется, чтобы автор наглядно показал, как он управлял таким проданным опционом.

Предлагаю дальнейшее обсуждение перенести в комменты. Я постараюсь добавить сюда картинку, которая бы показывала техническую картину до и после сделок.

Всем спасибо за ваши идеи и мнения.

Вот и картинка:

… Картинка по фунту прилагается. Пока два ордера – потерь на первом немного около 8 пипс – на спред ушло. Сейчас висит продажа от 2.0040 т.е. +60 пипс, есть еще небольшое место для маневра. Потрепал нервы конечно фунт своим блужданием около str. перед ставками US, но потом все встало на свои места. Входы тем же объемом, что и проданный опцион…

Похожие записи:

1. Продажа колл опциона в usd/jpy Можно ли торговать эту пару через опционы? Внимательно я смотрю...
2. Покупка опциона вместо базового актива EUR/USD fin.region73 Says: Андрей, прокоментруй пожалуйста сделку и расскажи как можно...
3. Пример сделки с валютными опционами “без денег”. Допустим, мы смотрим на usd/jpy. Кэрри-трэйд в силе, и мы...

Вообще, мне кажется такой индикативный опцион, вероятнее вы могли бы выбрать какой-то иной, служит критерием оценки волатильности значительно понятнее, чем абстрактная цифра в процентах.

Волатильность нагнетается паникой на рынках и скорым решением по ставкам фед.резерва США. Ожидается, что ставка в очередной раз будет снижена на 0,75%. Любое иное значение ниже этого должно способствовать укреплению доллара.

Мой взгляд такой, тяжеловат становится евро. Мне кажется, что безоткатный рост в 12 фигур может себя исчерпать. А фед.резерв со своим снижением ставки подлил масла в огонь и дает фундаментальную подоплёку для существенной коррекции. Волатильность высокая, значит продаем, причем заранее.

Если у кого есть иные мнения, то с удовольствием выслушаю.

Вспоминаем стратегию, которую предложил sutener74: Подробнее тут…
“Неприятно и дорого… результаты оценим потом… ставки скоро и не только ставки…

• BUY PUT Str. 1.5000 exp. 1 mounth СТОИТ 105 пунктов
• BUY CALL Str. 1.5400 exp 1 mounth СТОИТ 85 пунктов”

Текущие цены на пятницу, 07 марта 2008 года при спот-цене 1,5330.

• BUY PUT Str. 1.5000 exp. 28 марта  СТОИТ 111 пунктов
• BUY CALL Str. 1.5400 exp 28 марта СТОИТ 181 пунктов

Текущие цены на пятницу, 14 марта 2008 года при спот-цене 1,5600. 

• BUY PUT Str. 1.5000 exp. 28 марта  СТОИТ  3 пункта
• BUY CALL Str. 1.5400 exp 28 марта СТОИТ 257 пунктов

В текущем моменте видно, что рост уже ничего не дает, а приближение экспирации съедает прибыль.

Идея простая, с учетом ожидания коррекции, закрыть прибыльную ногу, а убыточную оставить, потому что потеря 3-х пунктов решающего значения не окажет, а вдруг повезет и мы с нее получим прибыль?

Роллировать прибыльный опцион в опцион “без денег”, оставляя потенциал прибыли, было бы тоже хорошей идеей, но с учетом и так возросшей волатильности делать это я бы не стал.

Похожие записи:

1. Подразумеваемая волатильность бъет рекорды. Страшное дело, но мой индикативный опцион колл на 1 месяц в...
2. Опционы: промежуточные результаты стратегий В моих прошлых статьях были даны рекомендации, как мной, так...
3. Валютные опционы: колар в USD/JPY Когда у меня появляется желание купить американский рынок, или в...

С разрешения автора дополню стратегию своими мыслями. Предполагаем снижение до 1,51 или чуть ниже. Примерное взятие прибыли там же. Риск на сделку 241 пункт, причем тут можно было бы поставить стоп. К примеру, можно закрыть опцион, когда цена на рынке станет 1,57. Жду информации в комментариях.

На целевом уровне 1,51, забираем прибыль.

Теперь немного о стратегии. Я бы очень осторожно подходил к такой стратегии. Чистая покупка пут опциона на такой существенной волатильности как сейчас. Что мы можем получить? Волатильность упадет на 40%, опцион снизится в цене на те же 40% или на 96 пунктов, евродоллар упадет на фигуру, а мы все будем в нуле. Сейчас такой риск есть.

Теперь о точке безубытка. Если цена в течение короткого промежутка времени уйдет в 1,51, то мы получим чистые почти 4 фигуры прибыли и немного потеряем на временной стоимости опциона. Важно понимать, что мы не желаем ждать до экспирации опциона в этом случае и все 241 пункт премии мы не потеряем.

Если такая позиция стратегическая, то есть сейчас покупается пут опцион, чтобы в последствии получить проданный евродоллар от 1,5485 и далее держать его вплоть до паритета, то в этом случае, точка безубыка переместится в 1,5244, потому что уплаченную премию мы потеряем. Но я утрирую, как раз для того, чтобы стало понятным то, что терять временную стоимость не следует!

Как бы я порекомендовал модифицировать эту стратегию? Я бы предложил продать пут опцион глубоко “без денег”, чтобы хоть как-то компенсировать крупную (241 пункт) уплаченную премию. Этот пут опцион мог бы быть с совсем близкой датой экспирации, чтобы модифицировать спред до диагонального, получить от проданного опциона хороший временный распад, который бы компенсировал временный распад купленного опциона.

Еще предложение – чуть выждать, пока цена проявит себя и уже, к примеру, в 1,54, сделать эту операцию.

Вообщем, будем следить за развитием событий уже в комментариях к этой статье.

Похожие записи:

1. Валютный опцион вместо торговли на FOREX ч.2 Обязательно ознакомьтесь с началом статьи Валютный опцион вместо торговли на...
2. Валютный опцион вместо торговли на FOREX ч.1 Нужно что-то придумать, чтобы было удобно и интересно изучать торговлю...
3. Продажа колл опциона в usd/jpy Можно ли торговать эту пару через опционы? Внимательно я смотрю...

Все мы очень хорошо разбираемся в нашем рынке. Что такое акция, какая котировка у “Газпрома” и “Лукойла” наверняка знаем, торговали. Иначе бы вы сюда ко мне не забрели. Оттого, что вы это знаете, легче идут для понимания и производные инструменты для этих активов.

Ведь правда просто, сколько будет стоить тот же “Газпром” через месяц? – О! это – фьючерс. Дальше можно объяснить и смысл опциона колл на “Газпром” – это если рынок будет расти – исполню опцион, возьму “Газпрома”, а нет, ну и наплевать бы на премию. С этим мы разобрались.  А почему же я продолжаю писать про валютные опционы?

Они не хуже и не лучше наших опционов на “Газпром” и “Лукойл”, просто их базовым активом являются валюты.

Почему я уделяю много времени валютным опционам? В качестве актива – валюты – самый ликвидный в мире инструмент. Это значит, что вам всегда найдется контрагент, бид-аск спред будет минимальным, будут доступны все возможные опционные стратегии. Рынок движется очень динамично, многое, чего пришлось бы ждать неделями на нашем рынке, на валютном происходит за считанные дни. Колебания валют ничем не ограничены, котировки могут как падать, так и расти, а фондовые рынки зачастую большую часть времени растут.

Теперь подробнее. Всем вам наверное известно это название – Forex. И многие знают, что соваться на этот рынок – опасно. Непонятно почему, но единицы процентов людей, пытающихся там заработать остаются на рынке. Остальные теряют всё. Если подробно разбирать причины, то они становятся очевидны, но это не тема этой статьи.

Рынок Forex – валютный рынок. Я против того, чтобы частные инвесторы торговали на этом самом эффективном (трудно предсказуемом) рынке, но большинство из нас пришло именно оттуда, кто-то потеряв кучу денег, кто-то немного, и пытается еще найти свой святой грааль.

Я же предлагаю следующее: на практически все валютные пары рынка Forex есть опционы. Я готов доказать, что используя опционы и все преимущества этого сверхвысоко-ликвидного рынка, можно зарабатывать! Кроме того, многие опционные стратегии можно с легкостью реализовывать через опционы на валютные пары forex. Даже не торгуя на этом рынке, можно учиться работать с опционами, поскольку еще раз говорю, валютный рынок более эффективен.

Я пишу о валютных опционах в отдельной рубрике. Быть может, что кто-то торгует на Forex-е и вполне может сравнивать мои идеи и стратегии, цели, прибыли и потери по этим сделкам со своими.

Мне интересен и ваш анализ любых основных валютных пар даже если вы не торгуете опционами. Я придумаю на вашу идею опционную стратегию, вынесу это в отдельную статью и мы вместе попробуем разобраться в плюсах и минусах.

Жаль, что торгующих валютными опционами не так много. Если у кого возникают вопросы – пишите, не стесняйтесь, я с радостью вам отвечу. Надеюсь стало немного понятнее что же это такое – валютный опцион и с чем его едят!

Похожие записи:

1. Валютные опционы: колар в USD/JPY Когда у меня появляется желание купить американский рынок, или в...
2. “Кэрри трейд” и валютные опционы. Довольно часто задают такой вопрос. Ну, опять же, если я...
3. Закрытие валютного опциона на EUR/USD. Перед выходом данных о ВВП США, в связи с резко...

Ожидалось что-то подобное, ну и оно произошло. Можно наблюдать развитие событий в прямом эфире с места событий, а ведь не прошло еще и 3х дней. Для опционной торговли совершенно не срок.

Что же произошло. USD/JPY отошел от 108 вниз почти на 3 фигуры, EUR/USD проходит локальный максимум и находится на уровне 1,52.  Вместе со всем этим мы видим серьезное увеличение волатильности в опционной премии, что тоже нам не очень помогает.

На этом фоне уже сейчас мы имеем следующее. Мы в плюсе. Это самое главное. Наша стратегия не предполагала убытка, в случае отсутствия ложных пробоев и их не было, считайте это удачей.

• По eur/usd: 28-апреля-2008 года колл опцион 1,4850 будет стоить 210 пунктов (сейчас стоит 410 пунктов)
• По usd/jpy: 28-апреля-2008 года колл опцион 108 будет стоить 150 пунктов (сейчас стоит 60 пунктов)

Хеджирующий ордер по eur/usd сработал, и при цене спот рынка 1,5200 мы имеем на нем 260 пунктов прибыли.

• По eur/usd общий результат:  210 – 410 +260 = 60 пунктов;
• По usd/jpy общий результат: 150 -60 = 90 пунктов.

Даже если сейчас все закрыть, 150 пунктов наши. Но следует заметить, что стратегия по факту риска не несла. Если вдаваться в расчеты риска с учетом того, каким бы он мог быть, то результат будет приемлемым.

Что же делать? Нормальным подходом было бы получить еще выгоды от снижения волатильности. Сейчас следует подумать, что бы сделать с этой конструкцией. Можно просто освободить прибыль и попытать счастье где-то еще. Ну а можно усложнить задачу.

EUR/USD:

В евро я вижу вариант продажи волатильности, поскольку дельта опциона сейчас 70%, стратегию можно представить как покупку 30% базового актива. При такой перекупленности и возросшей волатильности можно было бы преобразовать купленное количество базового актива в проданный опцион пут, выровняв дельту до 0, или сделав ее вообще отрицательной. Это позволило бы получать прибыль от временного распада и снижения волатильности, а так же, от возможного коррекционного снижения пары.

То есть, прибыль с ордера забираем с 1,5200, по достижении цели, продаем опцион пут 1,5200 исполнение 28 апреля за 250 пунктов. Дельта такого опциона 50%, значит для полного эквивалента закрытому спот объему нужно продать 2 опциона. Но я бы, с учетом ожидания коррекции, ограничился бы продажей одного опциона. Тем самым, экспозиция стратегии была бы всего 20% от лота в базовом активе, причем теперь она стала короткой. Дальше посмотрим, я пока оставил бы так, вместо закрытия всей стратегии с прибылью в 60 пунктов.

USD/JPY:

Тут все вроде бы здорово. Забираем прибыль и баста. 90 пунктов отличный вариант, не смотря на 3 фигуры падения. Но тоже можно поиграться. Для начала нужно закрыть этот опцион ввиду того, что потенциал его прибыли уже не очень большой. Что делать дальше? Я бы смотрел в сторону коррекционного движения, потому создал бы короткий стреддл из опционов “около денег”. Можно создать из уже имеющегося опциона спред, но в любом случае любой из идей было бы забрать прибыль и приблизить экспозицию стратегии к нейтральной.

Если кого интересует эти варианты подробнее, я готов разобрать любой из заинтересовавших вас стратегий в йене, с ценами и условиями уже в комментариях. Добро пожаловать.

Вот собственно и все, что забыл или что не ясно – всегда готов помочь. Спасибо!

Похожие записи:

1. Валютный опцион вместо торговли на FOREX ч.1 Нужно что-то придумать, чтобы было удобно и интересно изучать торговлю...
2. EUR/USD, покупка через валютный опцион. Появилась довольно яркая идея в паре EUR/USD. Посмотрите на график,...
3. Торгуем опцион в паре евродоллар. Когда-то это должно произойти. Всеже не смотря ни на что,...

Если вам это интересно – то я очень жду в комментариях ваши предложения по оформлению всего этого хозяйства.

Пока все видится так: выбрать 2 варианта агрессивная и консервативная стратегия – это со стороны опционов, и простая FOREX торговля обычными ордерами. Есть вопросы только по рискам, делать ли их эквивалентными.

С любыми предложениями – велком, ну а пока, перейдем к практике. Для начала графики EUR/USD daily и USD/JPY 4H.

По eur/usd отличный треугольнище, который ну просто просится на прорыв вверх… или отскок вниз? Куда торговать такую картину – я честное слово не сказал бы навскидку.

Чуть более краткосрочный взгляд на доллар против йены тоже не вносит определенности. Тот же треугольник, но выход вверх я бы сказал более предпочтителен. Опять же, сомнение вызывает только то, что доллар начнет слабнуть против всех валют – если случится проход eur/usd в сторону 1,50.  То есть, если прорыв случается на eur/usd вверх, тогда вверх по usd/jpy нам не пройти (при таком замороченном подходе быть может удобнее бы было торговать eur/jpy, но это совсем уже другой разговор).

Возвращаемся к нашим баранам. Идея очень проста. Покрытый короткий колл опцион с активным управлением. Продаем колл опцион и ставим ордер на пробой. В случае, если пробой ложный, закрываем ордер стопом, опцион оставляем.

Теоретические размышления: Если пробой этих уровней вверх состоится, то не стоит ожидать, что пыль осядет быстро, и этот тренд обещает быть долгим. Следовательно опцион продаем с дальним сроком истечения. Ну и какой продавать опцион должно быть ясно - ”около денег”! По usd/jpy – это наверняка быть может 108, по евро 1,4850. По срокам – предполагаю месяц, а лучше два. Ордера на покупку 108,4 и 1,4940.

Все посчитано, осталось прикинуть премии за опционы.

• По евро: 28-апреля-2008 года колл опцион 1,4850 будет стоить 210 пунктов;
• По йене: 28-апреля-2008 года колл опцион 108 будет стоить 150 пунктов.

Стопов нет, прибыль не трудно посчитать.

Мой взгляд падает больше на usd/jpy, ввиду своей очевидности. С eur/usd же можно подвигать и ордер и опцион для получения большего потенциала. В любом случае – прибыль 100-200 пунктов, до реализации стратегии риска не существует. Риск появится, в случае ложных пробоев, потому лучше всего ордера исполнять вручную, учитывая то, что после пробоя обычно идет откат к пробитому уровню. Ну и следует использовать объемы.

Теперь жду от вас варианты торговли этих идей на спот-рынке. С моей точки зрения напрашивается продажа на отскок, и покупка после пробоя.

Если не трудно и интересно, я был бы рад, если бы вы написали свои версии. Спасибо!

Продолжение…

Похожие записи:

1. EUR/USD, покупка через валютный опцион. Появилась довольно яркая идея в паре EUR/USD. Посмотрите на график,...
2. Торгуем опцион в паре евродоллар. Когда-то это должно произойти. Всеже не смотря ни на что,...
3. Еще раз о вреде торговли на Форексе и пользе опционов! Ну не могу пройти мимо сегодняшнего дня. Классический пример того,...

Внимательно я смотрю на доллар. Причем на две пары, с йеной и евро. Пока по евро происходит тестирование новых максимумов, можно посмотреть на йену.

Йена интересует нас всегда еще и по тому, что это индикатор фондовых рынков и кэрри трейда. То что кэрри умер уже вполне очевидно, осталось только доказать это через корреляции с рынками, чем вскоре займусь. Но не суть, сейчас речь не об этом. Доллар слабеет или йена крепчает – это всегда трудно определить точно. Сейчас интересно общее направление по паре.

График дневной, хотелось бы отметить четкий падающий канал, и продолжение падения на высоких объемах. Цель скорее всего 105. Причем это предварительно. Намеков на окончание снижения ставок в США пока нет.

Скажите, трудно торговать такую картинку. Продавать уже поздно, а покупать ой как рано. Могут ли в этом нам помочь опционы? Конечно, в таких случаях можно продавать опционы.

Нужно задать себе вопрос, а куда нам двигаться труднее всего? Куда будет труднее всего развернуться? Конечно же вверх! Навряд ли будет отскок в форме шипа. То есть нужно определить точку разворота, срок разворота и продать колл опцион. Момент продажи можно выбирать уже на часовом графике.

Похожие записи:

1. Продажа опциона колл. Начало читать тут. Ну не прошло и 2х торговых дней,...
2. Пример сделки с валютными опционами “без денег”. Допустим, мы смотрим на usd/jpy. Кэрри-трэйд в силе, и мы...
3. Закрытие валютного опциона на EUR/USD. Перед выходом данных о ВВП США, в связи с резко...

Когда у меня появляется желание купить американский рынок, или в целом возникает какой-то позитив, то я еще смотрю на йену к доллару usd/jpy или фьючерс на йену. Быть может там идея получается ярче, нагляднее что ли. Так как возможности по позиции ограничены, быть может альтернатива контракту на ДоуДжонс именно фьючерс на йену 6J?

Тут правда 15 минутки, но у желающих посмотреть внимательнее есть свои интервалы. Быть может есть смысл купить фьючерс  индекс Доу Джонс, рассчитывая хотя бы на незначительную коррекцию, но смотря на эту шипастую волатильность трудно сказать где ставить ордера на прорыв.

Теперь посмотрим на йену. В первом графике представлен доллар к йене usd/jpy на forex, а на втором фьючерс на йену 6J.  Йена отражает фондовые настроения с почти 100% корреляцией. Линиями обозначены уровни, после которых можно считать пробой состоявшимся.

По реальной торговле, да как мы договорились через опционы, есть 2 варианта торговли этой идеи.  Первая – это простая продажа пут опциона, после прохождения вверх уровня 109,8 по USD/JPY.  А вторая, более сложная – создание колара. Сейчас мы открываем короткий колл опцион, в надежде на то, что идея не сработает, и негативные настроения на фондовых рынках и по доллару против йены продолжатся, а на пробой 109,8 ставим ордер на покупку пары. После пробоя 109,8 вверх и достаточного движения (ну тут уж сколько каждому отмеряно ожидания) допускается уравновесить экспозицию в ноль до истечения первого проданного опциона колл купленным опционом пут. При расчете прибыльности создания колара следует учитывать так же свопы, тут они будут влиять на общий расклад.

Похожие записи:

1. Опционы: Колар или ошейник. По многочисленным просьбам трудящихся еще раз и более детально попробую...
2. “Кэрри трейд” и валютные опционы. Довольно часто задают такой вопрос. Ну, опять же, если я...
3. Продаём опционы пут на FORTS? На свой страх и риск рассказываю еще об одной практической...

Мне удалось (надеюсь за оставшиеся несколько часов торговли ничего серьезно не изменится) показать хорошую доходность только на счете, где я торговал валютными опционами.

Самое удачное и доходное – это ФОРТС (опционы) и валютные опционы SaxoBank-a. Делаю вывод, что просто наверняка я опционный трейдер. Для меня опционы более понятны, на это и будет основной упор в следующем году.

Ну к чему я это все клоню, я клоню к тому, что с ПРАЗДНИКОМ вас! С наступающим Новым Годом! Я уверен, что следующий год будет для всех нас успешным, принесет много новых идей, побед и просто как всегда будет лучше предыдущего! Ну и надеюсь что круг читателей этого сайта только расширится. Со своей стороны обещаю много нового и интересного! Всем огромное спасибо, и не забывайте об обратной связи.

До встречи в Новом Году!

Похожие записи:

1. Один торговый день на рынке 16-52 мск. Ну все получилось именно так, как и ожидали....
2. Индекс РТС на утро 2 августа 2007 Мои бычьи поздравления. Что называется – пронесло. Америка на чрезвычайно...
3. Корректирую торговый план. Еще раз постараюсь оформить правила заключения сделок, которые использую. Не...

Отчетливо видно, что тренд вверх, что 1,4505 максимум, и если eur/usd закрепляется выше этого уровня, ждать еще фигуру как минимум. В то же самое время существует большая вероятность коррекции. Причем вплоть до красной линии, что тоже может составить 50-60 пунктов.

И хочется продать, и колется. Теперь система управления рисками, через проданный опцион. При  длинном взгляде на eur/usd (рост), ожидаем коррекцию. Можно продать колл опцион со страйком на 30-50 п. выше, чем текущая цена, пусть будет 1,4550. Дальше ждем и смотрим, что происходит, и, в случае пробоя 1,4505, 1,4515 или даже 1,4520 – каждый решает для себя сам, в зависимости от приемлемости рисков, делаем сделку (лучше отложенным ордером) на покупку пары eur/usd (базового актива) по рынку.

Рассмотрим самый малорисковый подход. Продажа 1.4550 колл опцион (пусть будет 50п цена) и покупка спот EUR/USD 1,4520.  Если пара вырастет до 1,46, к примеру, то наша прибыль составит 50п премия за опцион + 30п и поставка опциона перекроет спотовую позицию. Все, сделка закрыта 80 п. прибыли.

Хочу обратить внимание, что это случай, когда коррекции не было. То есть вместо убытка мы имеем прибыль.

Если цена уйдет к 1,4440, отложенный ордер на покупку не исполнится, то мы просто имеем прибыль с опциона. Эту стратегию можно дополнить как в первом случае, так и во втором до “колара”, тем самым еще увеличив прибыль.

Недостаток: почти всегда нужно ждать исполнения опциона. Минимальный срок 7 дней. То есть в реальной жизни смотреть нужно не на 15 мин графики, а на часы и 4х часовки. Но учиться можно и на 15 минутках.

Критикуйте, спрашивайте.

Да, предвосхищаю вопрос, а что если…  что если продастся опцион, потом пройдет шип, получим еще купленную пару eur/usd, и дальше камнем вниз к той красной поддержке? Посчитаем. Пусть стопом для купленой пары в этом конкретном случае станет 1,4450, то есть -70 п. и полученная премия за опцион = 50 п. То есть общий убыток в 20п. Не фатально, правда?

Похожие записи:

1. Опционы: цена и экспозиция Если говорить о том, как образуется премия опциона, то можно...
2. “Кэрри трейд” и валютные опционы. Довольно часто задают такой вопрос. Ну, опять же, если я...
3. Куда устремился Евродоллар?! (о EUR/USD). Наблюдаю серьезную подразумеваемую волатильность в опционах на eur/usd. Не фантастическую...