Мы ожидаем сильного движения, ожидаем снижение волатильности и хорошего в целом отчета, на этом и предполагаем заработать. Волатильность упадет обязательно, это особенность опционов на акции, поскольку в этой волатильности учтена отсутствующая выплата по дивидендам.

В качестве подходящей стратегии автором предложен iron condor, который действительно позволяет получить одновременно положительную тету и отрицательную вегу,  что хорошо видно на графике, однако при этом цена должна остаться неизменной. Действительно взаимоисключающие ожидания.

Что я могу сказать сразу – при беглом осмотре картинка красива донельзя, риску очень мало, потенциальной прибыли очень много, однако дьявол явно скрывается в мелочах.

Самая основная мелочь – это комиссия, ведь используется сразу 4 страйка опциона, да и купить их нужно довольно много, чтобы уместиться в лимиты по прибыли, однако и продажа кондора “около денег” выгодна, на момент написания статьи 4,25, что впечатляет. Однако нужно напомнить, что если движение будет сильным, мы ничего не заработаем, то есть использование кондора тут адекватно как раз на случай неожиданного плохого отчета, что позволит волатильности упасть, а акции остаться на тех же ценовых уровнях.

Не думаю, что вы удивитесь, но альтернативой тут выступит обратный календарный спрэд. При ужасном, просто отвратительном профиле я уверен, что с ним удастся выйти сухим из воды, комиссия при этом будет минимальна, а заработанные деньги будут очень трудовыми.

Да, кажущийся огромный риск тут компенсируется сильным снижением волатильности, которая уберет львиную его долю. Я вообще заметил, что тем ужаснее картинка, тем более правильным будет следование ей, поскольку большинство не будет видеть тут никаких возможностей.

Итак, что на счет комиссии? В первом примере мы заходим 10 опционами в 4 страйках – или 40 опционов, а во втором примере опционов всего 2.

Страйки календарного спрэда 190, страйки железного кондора 195/200/190/185.

Ваши комментарии категорически приветствуются, мой теоретический модельный портфель в опционах на американские акции пока в плюсе на 30% за январь, я думаю, что результат не отражает ничего, однако все равное показывает, что направление моей мысли верное. Но поживём, увидим.

Похожие записи:

1. Опционный ПИФ или акции через опционы Как я ни пытался упростить теорию опционов, но отчего-то некоторым...
2. Уровни цен акции Лукойла. Ну что ж, хвала богам, но индекс ДоуДжонса таки закрылся...
3. Опционы как увлекательный инструмент… Сегодня мне хочется просто порассуждать о том, что происходит в...

Меня привлекла эта акция тем, что по ней прошло приличное снижение, волатильность не высокая, около 30% и номинал довольно крупный, для того, чтобы комиссия не сильно влияла на общий расчет.

Так дневной график выглядит на конец недели, а 9 дней назад мне захотелось открыть тут календарный спрэд из опционов февраль/март страйком 620 по 440 долларов за штучку. Впереди был отчет + дивиденды, то есть в ожидании этого события можно заработать и на тете и на веге.

Я не скажу, что у меня богатый опыт торговли опционами на акции на которые в ближайшее время начисляют дивиденды, однако понимаю, что владельцу опциона они не светят. Значит они будут закладываться в цену опциона, так же как это происходит с валютными свопами, то есть ожидание положительных дивидендов в 10 долларов должно было увеличивать цену опциона пут, поскольку базовый актив провалится на сумму дивидендов после отсечки.

Однако, непосредственно перед самой отсечкой вега дала не так много, 33% волатильности превратились в 35% и вместе с тетой и ростом базового актива до 640 (около 3%) дала суммарную прибыль 44 доллара на спрэд. Наверное время входа было выбрано не совсем удачно, нозакрывать календарный спрэд очень не хотелось и я решился на эксперимент по страхованию календарного спрэда вертикальным опционным спредом страйком 605/610 по цене 190 долларов за штучку.

Общий дебет получился 6300 на 10 календарных спрэдов + 10 вертикальных.

Ставка сделана на то, что сразу после отсечки цена упадет или, в случае крайне положительного отчета не вырастет сильно, а вот волатильность должна снизиться, поскольку из опционов уйдет премия за дивиденды, как минимум на истории так было всегда. В случае со снижением, вертикальному пут спрэду это сыграет в плюс, что позволит отбить риски на календарнике не закрывая его.

Открытие после отсечки произошло в 22% волатильности 35 -> 22 и на 9% ниже, в 580 долларов, однако прибыль получилась существенной, из 44 долларов она превратилась в 150 на контракт.

В итоге на руках остались: календарный спрэд на границе с необходимостью роллирования с нулевым финансовым результатом + вертикальный спрэд в деньгах, где рост волатильности играет против и весть прок от него – ожидание его полного распада к марту, что меня не очень радует. В совокупности обе позиции просятся на закрытие, однако общий профиль не дает такого однозначного ответа.

Я получил много веги, при относительно стабильно-нейтральном профиле, однако сюда необходимо добавить еще покупку пут опциона без денег для выравнивания всего в полную нейтраль и надеяться на рост волатильности.

Вот такие вот веселые картинки, может что подскажете?

Похожие записи:

1. Календарные спрэды, когда почему и зачем Дэн упоминал о том, что календарный спрэд позволяет иметь положительные...
2. Опционный календарный спрэд Если вы у меня на сайте не первый день, значит...
3. Вертикальные опционные спрэды Будет значительно проще, если вы представите, что два разных опционных...

Меня очень долго заставляли мои друзья и коллеги изучить терминал TOS, однако он в меня не лез. Дело тут все в моем странном стремлении в независимости и свободе, не хочу и не люблю заставлять себя делать то, что мне не интересно, оттого я долгое время смотрел на нападки на наш рынок и удивительные возможности Америки с некоторым раздражением даже, однако видимо наконец время пришло и начиная с Нового Года активно по 2-3 часа в день провожу за анализом опционов на американские акции с целью изучить инструментарий и понять чем же этот рынок лучше нашего.

Да, как всегда при торговле виртуальными деньгами, есть как успехи, так и неудачи, однако общий результат чертовски хорош, что вызывает желание продолжать изучение дальше.

Пока я ограничиваюсь календарными спрэдами на акциях Гугля и Макдональдса, парой направленных стратегий в акциях неизвестных мне компаний и стратегий на опционах на VIX о чем и хотел собственно поговорить более основательно.

Да, очень хочу поддержать друзей и как бы между делом заметить, что Илья Жердёв будет проводить абсолютно бесплатный вебинар на тему “Нестандартные опционные стратегии” 25 января, детали по ссылке, а Данила Попов в то же самое время проведет уже целую серию платных вебинаров “Теория и практика торговли опционами”.

Итак, я столкнулся с тем, что на американском рынке можно проповедовать подход – я выбираю свою стратегию и изучаю рынок на предмет поиска адекватных моей стратегии базовых активов, для чего есть очень удобные сканеры. К примеру, можно найти опционы с малой волатильностью, большим объемом торгов и приличной номинальной стоимостью (ради влияния комиссии).

Раз я могу выбрать стратегию, то можно и диверсифицироваться, то есть к примеру найти 2-3 акции, на которых продать волатильность, 2-3 акции на которых купить волатильность, 2-3 акции продать вертикальным спрэдом и какие-то купить, в целом такой подход позволит сгладить флуктуации счета.

Однако вчера я наткнулся на то, что в природе оказывается существует не только VIX, но и опционы на него. Если представить себе то, что сам VIX уже что-то необычное и нелинейное, то опционы на него и их улыбка у меня вызывает массу вопросов.

Вчера я наблюдал следующую картину: подразумеваемая волатильность опционов на VIX в опционах колл очень высока, а в опционах пут очень низка, причем чем дальше срок экспирации, тем меньше подразумеваемая волатильность.

Если взять такой спред – мартовский опцион пут на VIX со страйком 23 то с волатильностью около 30% его стоимость превышала майский опцион пут того же страйка с волатильностью в 10% на 40 центов, то есть создавая календарный спред мы получаем кредит в виде 40 долларов с контракта. Я долго ломал себе голову, однако не вижу случая кроме того, что волатильность майского опциона станет равной нулю где я смог бы получить убыток.

Не уверен, что торговать такие конструкции для новичков хорошая идея, однако наблюдать за тем, как трейдеры оценивают опционы на VIX дает пищу для размышлений о будущем рынка в целом. Что означает подразумеваемая волатильность в 10% на опционах пут майской серии страйком 23? Говорит ли это о том, что вероятность резкого роста волатильности судя по опционам колл куда более серьезна, чем ее снижение?

Исходя из моего 2х недельного опыта я могу сделать выводы, что даже если ФОРТС ваш друг навечно, очень даже неплохо иметь возможность посмотреть улыбку на S&P опционах, оценить картину в VIX и посмотреть какие ожидания у опционных трейдеров в Америке. Если будет интерес, то я попробую вытащить часть стратегий для публичного обсуждения.

Похожие записи:

1. Размышления о подразумеваемой волатильности Те, кто торгуют опционами наверняка постоянно задают себе этот вопрос....
2. Опционы: полуарбитражная стратегия Последнее время “клинит” меня на две идеи: покупать опционы, и...
3. Опционы на ФОРТС: банки против индекса Что-то активность читателей последнее время несколько поутихла, я надеюсь это...

Итак, хочу сказать спасибо всем героям всех 3-х прошедших конференций:

Роману Горюнову, биржа РТС, за поддержку от имени биржи РТС, без его веры в этот проект и его поддержки ни одна из 3х конференций никогда бы не состоялась.

Михаилу Иванову, биржа РТС, который прорабатывал концепцию и креативное  наполнение всех 3-х конференций,  искал и вел переговоры со уважаемыми участниками и докладчиками, помогал с поиском общего языка с партнерами и спонсорами конференции и делал еще очень многое, что не заметно и просто осталось за кадром, хотя сделало конференцию именно такой, какой она была.

Виктории Дьяковой и всей ее команде в Derex, которая сделала невозможное и сняла с нас необходимость думать о том, о чем мы думать не хотим.

Биржа РТС, Derex, Журнал F&O, наши уважаемые и бесценные спонсоры и партнеры, ораторы и оппоненты – все потрудились на славу, а те, кто поверил в нас, не пожалел своего времени в погожий субботний вечер достойны особых похвал и за то, что вели себя активно, спрашивали, спорили, уточняли и направляли нас на интересные и нужные темы.

Пусть многое обсудить не удалось, пусть пиво было теплее, чем нужно, все равно – мне понравилось это общение трейдеров больше, чем когда бы то ни было, поскольку оно было искренним и честным, даже если кто-то вдруг ворчал в итоге, так то скорее по причине недосказанности, от нехватки времени для того, чтобы выслушать и выговориться. Да, закончилось мероприятие уже ближе к 6 утра и я мог бы придумать еще одно название – “Народный Опционный Марафон”! Именно по этому пришлось потратить какое-то время, чтобы придти в себя.

Я хочу сказать за себя – так много вещей у меня выстроились в более красивую и понятную картину и по факту того, о чем я узнал и что продумал за часы конференции и последующие пару дней,  я выстрою свою торговлю куда более успешно, чем она идет сейчас. Наверное мне удалось отыскать грааль, ведь он был высказан явно, сразу несколькими очень мудрыми участниками, нужно было только внимательно слушать, о чем я получил множество косвенных подтверждений.

Неожиданный приезд Романа Горюнова преподнес нам подарок не только в части диалога с публикой, но и  позволил сделать нам один большой и длинный кофе-брейк, на котором уже представленные герои опционного рынка могли ответить на вопросы собравшихся, которые не всегда можно было обсудить в зале.

Да, именно этим мне нравится конференция – те, кто имею желание отыскать ответ – имеют тысячи возможностей и судя по отзывам, которые я получил лично – есть большое количество людей, которые этим воспользовались!

Я не смогу сказать отдельное спасибо каждому из принявших участие в 3-ей Народной Опционной Конференции, однако хочу выделить тех людей, которые особо отличились.

Игорь Сокол, человек, который не настолько известен, как мне бы хотелось, своими комментариями совершенно безвозмездно передавал тот самый многолетний опыт опционной торговли, который имеется далеко не у каждого из нас. Мне очень понравилось его высказывание про продажу краев и про путь трейдера на рынке, со звездной болезнью, взлетами и падениями. Подпишусь под каждым его словом, а еще мне нравится его манера общения, с юмором и по делу. Хотелось бы иметь возможность слушать таких людей чаще и дольше, ведь иногда важно не то, что говорит опытный человек, а то, о чем ты при этом думаешь!

Андрей Дронин, относится к разряду людей, которым нужно задавать прямые вопросы, однако ему досталось прилично и те, кто хотел – получил многое, ну например фирменную книжку про торговлю волатильностью, но для этого нужно было проявить прыткость!

Евгений Головин, наверное больше трейдер, чем кто-бы то ни было – запомнился мне защитой российского брокера, да и вообще – ясностью мыслей, надеюсь на таких людях и будет построено наше опционное будущее. Вобщем проблемы с ГО – Женя поможет!

Дмитрий Кулешов, до этого не знакомый мне человек, который сам попросился в круглый стол и полностью оправдал возложенное на него доверие тем, что всегда оставался активным, задавал массу вопросов, отвечал на вопросы из зала и вообще получал удовольствие от конференции с первой и до последней минуты.

Андрей Агапов и Антон Жуков оказали огромную поддержку всем участникам первого действия, однако наверняка остались нераскрытыми масса секретов… например Андрей придумывал RTSVX!

Во втором действии, к которому я подошел несколько нетрадиционно в плане того, что не мешал говорить залу, где было даже несколько выходов на сцену самых активных участников из зала – собрались на мой скромный выбор самые уважаемые опционщики России и СНГ.

Михаил Чекулаев, был и остается одним из самых уважаемых опционных стратегов, особенно в части нестандартных подходов к управлению позициями по волатильности. Мне было трудно останавливать его доклад, ведь его 8 слайдов можно было обсуждать бесконечно!

Алексей Каленкович, как правильно написал Тимофей в своем блоге – войдет в историю опционного рынка России, ведь важнее всего не столько знания, сколько человеческие качества. У нас нет другого, более открытого и не жадного в области бесценных знаний человека. Именно при разговоре с ним многие избавляются от проблем вызванных опционами – это своего рода опционный Кашпировский нашего времени, ну или Чумак – кому как будет удобно!

Денису не удалось высказаться, он закопался в проблемы с ГО, запутал Максима Позняка и запутался сам, задумался, перевернулся, с помощью Евгения Головина снова встал на ноги, однако время вышло и пришлось продолжить обсуждение его грааля за кулисами. Думаю будет необходимо написать об этом отдельную статью ибо из того, что я слышал в его докладе менее опытным опционщикам будет сложнее вынести основную идею, но я рад, что нашлись те, кто ее все же понял и увез Дениса на опционные пытки в какой-то сушибар.

Виталий Курбаковский и Андрей Никитин – не смотря на совершенно малое время, которое им досталось, сумели донести несколько важных мыслей, о которых почему-то забыли остальные участники. Я могу лишь немного пожалеть о том, что половина дня на 12 человек слишком мало, чтобы полностью реализовать возможности, но это даже хорошо, будет что обсудить в последствии.

Кроме этого хочу сказать и отдельное спасибо оппонентам, Александру Патрикееву, Виталию Калугину, Илье Жердёву, Александру Бутманову, Андрею Степанову, Дмитрию Бабушкину и другим.

Ну а Александру Бутманову огромный мегареспект за шикарный турнир по покеру, в котором была отчаянная борьба, но победил сильнейший, а у меня вышел в деньги купленный опцион колл на победителя этого турнира!

Я надеюсь, что мелкие недочеты Андрею Крупеничу от lowrisk.ru , Михаилу Иванову от биржи РТС и Виктории  Дьяковой от Derex будут безвозмездно прощены и забыты и останется в памяти только атмосфера праздника и радости, которую нам всем вместе с вами удалось создать не смотря на полное лунное затмение, которое состоялось в тот день.

Друзья, спасибо вам еще раз за этот день, вечер и ночь!

Похожие записи:

1. Опционы: продажа покрытых опционов Пытаюсь писать об опционах так, чтобы постепенно усложнять материал, сначала...
2. Основы хедж-фонда Я хочу получить некоторую поддержку для ЛЧИ-2010. Мне будут нужны...
3. “Кэрри трейд” и валютные опционы. Довольно часто задают такой вопрос. Ну, опять же, если я...

Если вы не зарегистрировались, то обязательно нужно:

Зарегистрироваться на 3-ю Народную Опционную Конференцию!

Решить для себя, что волнует вас больше всего и

Задать вопрос в интерактивную сессию!

Оставить свой прогноз в конкурсе до среды 7 декабря 18-45

«Прогноз Индекса волатильности RTSVX», а вдруг вы окажетесь ближе всех?

Подумать, хотите ли вы поиграть в “Уроки психологии” -

Покерный турнир среди опционных трейдеров.

Действие первое представят:

- Игорь Сокол, управляющий директор, pуководитель департамента операций на срочном рынке АК БАРС Финанс;
- Андрей Дронин, руководитель управления структурных продуктов ИФ «ОЛМА»;
- Андрей Агапов, частный опционный трейдер;
- Антон Жуков, трейдер опционного деска, ОАО «Брокерский дом «ОТКРЫТИЕ»;
- Евгений Головин, руководитель дирекции срочного рынка ООО “УРАЛСИБ Кэпитал – Финансовые услуги”
- Дмитрий Кулешов, заместитель начальника аналитического отдела, ОАО «ИК РУСС-ИНВЕСТ»;

Действие второе представят:

- Михаил Чекулаев, эксперт, автор популярных книг об управлении рисками и опционной торговли;
- Алексей Каленкович, частный опционный трейдер;
- Денис Дубина, частный опционный трейдер;
- Виталий Курбаковский, директор по операциям на открытом рынке ЗАО “Математика финансов”;
- Андрей Никитин, директор компании “Финтехконсалтинг”;
- Максим Позняк, зам. генерального директора БД “ОТКРЫТИЕ” по вопросам технологий.

А задавать каверзные вопросы станут 12 уважаемых людей или 12 злобных зрителей, как их уже окрестили в народе:

- Тимофей Мартынов, основатель и владелец sMart-lab.ru;
- Александр Патрикеев, главный редактор журнала о биржевой торговле «F&O»;
- Виталий Калугин, частный опционный трейдер;
- Алексей Метелкин, Xpira;
- Илья Жердев, частный опционный трейдер, автор сайта optiontraders.ru;
- Александр Бутманов, известный блоггер Student, Управляющий портфелем «DreamTeam Investments», преподаватель финансов Плехановского Университета;
- Никита Масюков, robot_Panda, победитель ЛЧИ 2010;
- Антон Бабушкин, robot_Panda, победитель ЛЧИ 2010;
- Виктор Щербаков, директор департамента продаж Биржа «Евразийская торговая система»;
- Андрей Степанов, частный трейдер;
- Дмитрий Бабушкин, ИК “Элтра”;
- Антон Морозов, частный опционный трейдер.

По окончании состоится праздничный ужин, на который приглашаются все участники! Во время конференции при себе нужно всегда иметь бейдж участника и на входе придется показать документы.

Похожие записи:

1. Народная опционная конференция «Lowrisk.ru собирает друзей» Организатор – интернет-ресурс LowRisk.ru. При поддержке ОАО «Фондовая биржа РТС»,...
2. Трейдеры VS Роботы. Война окончена. Приглашаем Вас на семинар «Трейдеры VS Роботы. Война окончена», который...
3. Фотографии с народной опционной конференции К статье с описанием народной опционной конференции оставили так много...

Турнир будет проводиться отдельно от фуршета и мероприятия, в турнире смогут участвовать 32 человека, в три этапа по 8 человек на столе за 3 часа мы надеемся оставить всего 4 победителя.

Процессом будут управлять профессионалы игры в покер, среди участников будут как слабые игроки, так и очень сильные. Ставка пока определена на уровне 3000 рублей, 28 из 32х игроков полностью все потеряют.

Заявки на участие оставляйте в комментариях к этому посту, вы можете не представляться, однако важно, чтобы e-mail совпадал с e-mail ом, указанным в форме регистрации. Кроме этого, я разошлю всем письмо-приглашение, зарегистрироваться можно ответив на него.

Важно! Если желающих будет больше 32х, то преимущество будут иметь те участники, кто зарегистрировался раньше. Непосредственно правила турнира будут опубликованы на месте его проведения, а трансфер будет организован централизовано.

Мне даже интересно, много ли людей хотят играть в покер?

Похожие записи:

1. Оптимальное построение опционных стратегий Пока вы мстите мне отсутствием комментариев, порассуждаю о рынке вообще...
2. Своевременность опционных стратегий Много раз уже об этом писал, но тема не теряет...
3. Собираем коллекцию опционных рекомендаций Ну вот, очередная рекомендация от компании Опцион (ИФК Опцион) –...

Традиционно биржей РТС на различного рода мероприятиях проводится конкурс прогнозов. Поскольку тематика Народной Опционной Конференции не оставляет нам выбора – было решено пробовать угадывать значение RTSVX на момент закрытия основной сессии в пятницу, 9 декабря.

Итак, кто окажется ближе к истинному значению RTSVX которое мы узнаем в 18-45 по московскому времени в пятницу 9 декабря, тот получит бутылку чего-нибудь вкусненького от меня лично, и какой-то роскошный приз от РТС.

Заявки, вернее значения RTSVX на закрытие пятницы, принимаются начиная с текущего времени и до среды, 7 декабря 18-45, то есть конкурс будет остановлен ровно за 2 дня до того, как мы узнаем победителя.

Для того, чтобы принять участие в конкурсе и выиграть,  нужно написать значение RTSVX в комментарии к этому посту, e-mail должен совпасть с тем, под которым вы зарегистрированы на конференцию и участие в конференции должно быть оплачено. Если кто-то укажет одинаковые значения или значения будут равноудалены от истинного, побеждает тот, кто сделал ставку раньше.

Извините, но если ваш e-mail не совпадет с тем, по которому к вам пришло уведомление об участии в конференции, приз перейдет следующему участнику.

Кто еще не зарегистрирован на конференцию или не оплатил ее, ставку все равно можно сделать, однако не забудьте зарегистрироваться на официальной странице конференции и оплатить ее любым возможным способом.

Для тех кто в танке, а такие наверняка должны быть, исчерпывающая информация, значения индекса и история доступны на странице индекса RTSVX на сайте бирже РТС.

Не смотря на то, что сам попытаю счастья, я желаю победы самому достойному из нас! Пусть победит сильнейший, УРА!

Похожие записи:

1. Подготовка 3-ей Народной Опционной Конференции Друзья, подготовка к 3-ей Народной Опционной Конференции идет по ускоренной...
2. 3-я Народная Опционная Конференция Скоро мы станем свидетелями самого долгожданного, уникального и неповторимого события...
3. Внимание – конкурс! Я почти уверен многие запинают меня и за конкурс, и...

Те, кто решил посетить конференцию, обязательно подумайте и выделите для себя те темы, которые вам наиболее важны. Самой лучшей поддержкой для меня был бы заданный вопрос на специальной интернет-страничке, которую я создал. Мы обязательно рассмотрим все вопросы, часть на конференции, а часть у меня на сайте. В идеале, каждый участник должен задать свой вопрос, а некоторые дать развернутый ответ в тех темах, в которых считает себя профессионалом.

Ваши вопросы принимаются по этому адресу.

Если вы владелец специализированного сайта или блога, то я был бы очень благодарен вам за анонс мероприятия, а если вы разместите баннер – то это будет шикарным подарком мне на новый год! Пишите мне на электронный адрес и я вышлю вам баннеры. Все ссылки желательно ставить на официальную страницу конференции:

Официальная страница конференции: 3-я Народная Опционная Конференция

На официальной странице Конференции мы вносим ежедневные изменения, которые касаются состава участников и другой полезной информации, там же, в комментариях вы сможете задать любой вопрос, уточнить любую информацию. Нам важно сделать такое мероприятие, которое бы вам очень понравилось!

Если вы представитель компании брокера, инвестиционной компании или компании разработчика программного обеспечения – то я готов рассмотреть предложения по сотрудничеству в рамках Конференции. Вы сможете выбрать свою тему для выступлений, командировать своего лучшего сотрудника, при желании установить стенд с информацией о своей компании.

Если вы не понимаете чем она могла бы быть вам полезна, мы можем обговорить детали – обращайтесь!

Напомню, что Конференция пройдет 10 декабря 2011 года, в субботу в Москве, в отеле «Холидей Инн Москва Сущевский». Начало конференции в 12-00.

Смысловая нагрузка конференции будет представлена в интерактивной сессии в двух действиях «Профессиональные подходы к торговле опционами», в которой выступят профессионалы-ораторы, и трейдеры-оппоненты, которые будут задавать каверзные вопросы, часть из которых мы возьмем из тех вопросов, которые вы зададите сейчас.

По окончании Конференции нас ждет банкет в уютном ресторанчике, в котором мы продолжим неформальное общение до 24-00, когда карета превратится в тыкву (так всегда бывало раньше).

В 22-00 мы планируем организовать покерный турнир среди опционных трейдеров (по предварительной заявке) с многообещающим названием: “уроки психологии“.

Мы разыграем ценный приз среди участников Народной Опционной Конференции 3, который получит тот, кто наиболее точно спрогнозирует закрытие российского индекса волатильности RTSVX 9 декабря и вручим этот приз на фуршете по окончании мероприятия.

Скорее всего, нас будут ждать еще несколько интересных конкурсов и призов.

Стоимость участия в Конференции составит предновогодние 2012 рублей с человека.

Приходите, я Вас буду ждать!

Похожие записи:

1. Фотографии с народной опционной конференции К статье с описанием народной опционной конференции оставили так много...
2. 3-я Народная Опционная Конференция Скоро мы станем свидетелями самого долгожданного, уникального и неповторимого события...
3. Роботы в биржевой торговле Друзья, я стараюсь анонсировать все интересные события, которые проводят мои...

Я неустанно слежу за рынком с 1999 года, хотя в моей активной торговле были различной продолжительности перерывы, однако следить за рынком я никогда не переставал. Обычно это выражается в чтении ненавистной мне аналитики, после чего я часами просиживаю за графиками, где рассматриваю интересные мне активы в различных таймфреймах и делаю предположения о движениях, обязательно ставя точки отмены.

Казалось бы, а смысл? Еще в университете мне довелось изучать принципы работы нейронных сетей в качестве распознавания образов и звуков, но реализация была довольно примитивной, однако я вынес из этого обучения понимание того, что наш мозг работает по очень похожему принципу (скорее всего нужно говорить наоборот, что идея нейронных сетей слизана с принципов работы мозга, однако нет точного понимания что было раньше – курица или яйцо).

Если посмотреть на рынок, то он разный и постоянно меняется, прогнозировать его – дело очень неблагодарное по многим причинам, однако если сравнить рынок с морем, то даже у моря бывают периоды, когда оно может быть описано какой-нибудь очень простой моделью – штиль, шторм и т.д., включая параметры, например шторм 5 баллов.

Спустя несколько лет я понял, что часто вижу такие ситуации, когда складывается очень понятная мне картинка, которая вызовет определенное движение с вероятностью выше 50%, как правило, такое движение имеет довольно очевидную и близкую точку отмены, где очень красиво можно расположить стоп. Это работает очень хорошо на спокойном рынке, когда такой рынок можно классифицировать как полный штиль.

Допустим, что вы кукл… Естественно, вы будете использовать такие ситуации чтобы набрать или выпустить объем, что будет создавать еще паттерны, но уже другого рода. Вычислить их тоже можно, но для этого нужно уметь вылавливать чужой, крупный интерес в стакане и не бороться с ним, не пытаясь покорить сильную волну.

Если вернуться к моему предыдущему примеру со штилем и возможностью увидеть очень понятные паттерны, то и там без кукла наверняка не обошлось… К примеру, крупный фонд решил откупить нефть по 100 долларов, но весь объем не показывает, а ставит заявку-айсберг на этом уровне, меняет ее незначительно, а при ее удовлетворении автоматически выставляет новый объем. Рынок сразу получит на этом уровне линию сопротивления, которая будет провоцировать локальные отскоки, когда трейдеры будут понимать что такой объем спроса трудно будет продавить и все вдруг захотят поучаствовать в “правильном направлении”. Если рынок спокойный, то это вызовет импульс по законам физики, он простой и понятный, на нем очень легко заработать.

Чтобы избавиться от влияния локальных проблем одного актива, нужно применять межрыночный анализ… Под этим я понимаю то, что есть масса высоко коррелирующих активов, и вероятность вашей победы будет тем выше, чем больше будет подтверждения ваших идей на различных коррелирующих графиках.

К примеру, у крупного игрока есть интерес на покупку в нефти, однако сам рынок позитивен к доллару и негативен к индексам. В этом случае рынок может слопать весь интерес большого участника в нефти и быстро вернуться к точке баланса, а наш рынок вообще может проявлять чудеса эквилибристики, однако верить движениям можно лишь тогда, когда ты видишь подтверждение в евро, нефти, мировых индексах, бондах и т.д., то есть эти активы нужно очень внимательно изучать, даже если торгуешь только Россию.

Итак, для полноценного видения и понимания рынка нужно видеть стакан и понимать процессы, в нем происходящие. Это должно распространяться на целый ряд важных активов и даст возможность видеть больше интересных паттернов для краткосрочной торговли.

А причем тут опционы, спросите вы? А как можно торговать опционами, беря взгляд на рынок от гадалки или еще хуже от влияния горе-аналитиков? Или я не прав? Есть ли у кого-то опыт такого глубокого анализа рынка, можно ли сделать такой анализ в одиночку или это как раз и причина того, что профучастники обычно эффективнее простых физиков?

Похожие записи:

1. Своевременность опционных стратегий Много раз уже об этом писал, но тема не теряет...
2. Собираем коллекцию опционных рекомендаций Ну вот, очередная рекомендация от компании Опцион (ИФК Опцион) –...
3. О сложных опционных позициях На практике можно использовать не только правильные опционные комбинации типа...

Сегодня для вас подготовлен поток сознания, ни к чему не обязывающий. Если вы выскажетесь по существу вопроса, то вероятнее всего это очень мне поможет, а возможно поможет кому-то еще.

Начну с постулатов,  на которых пока основывается моя картина опционного мира, однако если у вас есть основания их покритиковать, добро пожаловать в комментарии.

1. Общее образование трейдеров, торгующих на срочном рынке РФ оставляет желать лучшего. Это касается всех групп и слоёв, как частных трейдеров, так и профучастников, при этом как тех, кто зарабатывает, так и тех, кто только теряет.
2. На рынке обучения в РФ пока практически нет достойного предложения об обучении биржевой торговле, включая подготовку в ВУЗах и частные курсы наиболее успешных и раскрученных участников. Там, где дается методика, зачастую не даются базовые знания, единственно необходимые для самостоятельного мышления.
3. Брокерам не хватает крупных опционных клиентов или контрагентов, причем воспитанием трейдеров с нуля сами брокеры занимаются неохотно.

Если вы со всем согласны, то попробуем ответить кто виноват и что делать, если нет, опять же жду вашего комментария.

Я часто сталкиваюсь с теми, кто не обладая полной картиной что такое опцион и с чем его едят, просто отказываются использовать их в своей торговле даже незначительно, однако и те, кто верит в то, что только так можно зарабатывать стабильно, при этом не зарабатывая, тоже создают внешнее напряжение.

Чтобы проверить свои опасения, я побывал сразу на нескольких семинарах и курсах, как коротких, так и длинных, однако тот поток информации, который давался слушателям не предполагал ни малейшего шанса для них разобраться во всем сразу и всему научиться.

Попробуйте научиться разговаривать по итальянски, посетив даже 3-х недельный семинар Сложно? а за один день слабо?

Я уже долго работаю над этим сайтом, многие опционщики мне знакомы еще с того времени, когда они не могли толком отличить пут от колла и всегда этот путь образования они проходили сами, сами начинали разбираться в мелочах, медленно переходя от одного заблуждения к другому, набивая при этом руку.

Не обойду и себя стороной, мне бы хотелось кое-какие вещи пройти с опытным инструктором, послушать практические примеры, обсудить некоторые моменты, однако я лишний раз убеждаюсь, что эту атмесферу придется создавать себе самостоятельно.

Основной идеей для меня сейчас является то, что я никогда не поддержу обучение, в котором студента заставляют тупо повторять действия, которые он не понимает. Нужно дать исчерпывающие базовые основы, а когда студент запустит у себя процесс мышления, останется только отвечать на его вопросы и поддерживать на этом нелегком пути.

Итак, что делать понятно, перейдем к тому, как. Дело в том, что это все – грандиозная работа, которая должна приносить не только личное удовлетворение, но и деньги, а брать деньги за обучение – похоже на шарлатанство Ну это не так конешно, однако я не люблю это дело до крайности. Если не включать сюда какое-либо средство мотивации, то я организую одну-две сессии, получу все известные вопросы, отвечу на них, запротоколирую и мне станет не интересно и я переключусь на что-то еще.

Еще раз напомню, что это пока поток сознания, любые неточности и шероховатости игнорируйте и обязательно выскажите свое мнение в конце.

Если не брать деньги со студентов, или так: не брать Деньги со студентов за обучение, то обучение кто-то должен оплачивать, так? Вариантов получения денег сразу несколько:

1. Брокеру и бирже выгодно получить квалифицированных клиентов или контрагентов, есть надежда на спонсорство подобной программы, однако я могу оказаться не прав.
2. Студент сам готов оплатить обучение с радостью из прибыли.
3. Студент готов оплатить обучение с горечью из убытков.

Перейдем к тому, что нам нужно:

1. Депозит, который бы заинтересовал брокера и желание студента продолжать общение с этим брокером после обучения.
2. Аудитория, оборудованная торговыми терминалами, в количестве, равном количеству студентов.
3. Масса свободного времени, я думаю работать придется не менее года!

Самое интересное В такую школу нужно будет поступать на основе конкурса, то есть сдавать вступительный экзамен. Я думаю, что хорошо будет смотреться теоретический и практический экзамен, все, что нужно в этом вопросе у меня достаточно хорошо продумано, ведь самое главное – это нужный темперамент и мотивация, без которых так больно будет потратить год усилий напрасно.

Если я не сошел с ума и меня не высмеют, то мы можем работать с двумя брокерами, российским и не российским, которые предоставят нам место для встреч и поддержат проект, будет небольшая абонентская плата + выемка прибыли, образовавшейся от качественной работы студента и тренеров, которых должно быть обязательно несколько , ведь преподать придется сразу довольно много различных подходов. За убытки будет отчисление по результатам экспирации шутка.

Итак, каков, на ваш взгляд, порог входа в подобную школу в плане депозита? Естественно, что с трейдерами, работающими с 1-10 млн. рублей брокер станет работать с большим удовольствием, чем с человеком, у которого есть всего 50 000 рублей и он мечтает быстро и сказочно разбогатеть Никита, Антон, привет

Под преподавателями я бы хотел видеть одного-двух представителей брокеров, ведь их подход несколько иной, одного-двух представителей биржи с рассказами о технологиях и мира изнутри, пару-тройку успешных и уважаемых людей из финансового мира, по психологии, общему трейдингу и конкретно деривативам.

Мне было бы интересно все это организовать… но мне нужна помощь.

У меня сохранились очень хорошие отношения с теми, кто могут помочь: это ОЛМА, Уралсиб, Ай-Ти Инвест, Открытие, это если говорить о брокерах, и если вы это читаете, напишите и свое мнение на этот счет. Так или иначе, что-то подобное представители всех перечисленных выше контор мне предлагали, однако никто пока не знает ответа на вопрос КАК?

Я сильно брежу, или оно стоит того, может после генерального причесывания? Любому мнению буду очень благодарен.

Похожие записи:

1. Эксперт срочного рынка и прочие новости. Есть некоторые вещи, разговоры о которых я постоянно откладываю, поскольку...
2. Конкурс биржи РТС «Эксперт срочного рынка» Недавно заметил объявление на форуме биржи РТС о конкурсе «Эксперт...
3. Страхи нашего рынка. Рынок начинает радовать. Уже много разных красивых технических картинок нарисовали...

Однако не смотря на то, что после НОК-2 я немного уменьшил активность как в трейдинге, так и в написании статей, я получаю шквал предложений по организации обучения, как индивидуального, так и группового, однако это противоречит моему видению развития меня, как человека, и ресурса lowrisk.ru

Потому предлагаю немного пофилософствовать, а почему? Дело все в том, что большинство желающих научиться хотят немного иного, они хотят заработать много денег, вкладывая минимум усилий. Этого я дать никому не могу, оттого не хочу даже начинать пудрить людям мозги.

В трейдинге часто смешиваются понятия о понимании сути процессов (при торговле опционами это особенно важно) и правильной укладкой полученных знаний на рыночные взгляды. Есть конешно арбитраж, но я не сторонник этого подхода, потому не стану рассматривать этот способ как альтернативу.

То есть, чтобы вложить свое понимание рынка в грамотные опционные стратегии безусловно нужно понимать принципы торговли опционами, однако сделав при этом неверное предположение по волатильности или времени можно влегкую “сыграть в ящик” и разочароваться в опционах, что не вполне корректно, не так ли? Вот как в старом анекдоте по лора “Нет, нет, доктор мне точно к Вам, вот этого слова “раз” я и не слышу! Я просто не вполне понимаю как разделить чистое “знание” и умение это “знание” использовать при проведении обучения. Кстати, кто не помнит анекдот, погуглите… один из моих любимых!

Возможно у вас есть какие-то мысли на этот счет, но за 4 года ведения этого сайта я чаще всего сталкивался именно с этой проблемой при попытках кого-то чему-то научить. О греках, синтетике, экспозиции и опционных стратегиях написано чудовищно много, однако люди думают не о пуле и мишени, а о себе и пистолете… потому так сложно найти на самом деле думающего опционщика.

Я с удовольствием помогу желающим разобраться в опционах, в методах, способах, техниках и т.д., подкрепленным примерами из практики, но для этого мне хочется увидеть правильный подход! Ну а пока я всех шлю к Даниле. Данилу я очень хорошо знаю и как преподавателя и как трейдера, так что если кто хочет базово прокачаться, то Данила наконец-то снова решил провести онлайн семинар, а это на мой взгляд очень важно. Я люблю смотреть в глаза тем, кто рядом со мной, вероятно, что это связано с тем, что я в сети с 1998 года. Кто желает посетить семинар – посмотрите подробности по этой ссылке, я также очень надеюсь, что и сам подъеду в эту камерную обстановку.

Ну а если продолжать философствовать, то задам еще один вопрос, а какова ваша мотивация? Когда-то я услышал отличную мысль о том, что торговать опционами может научиться даже обезьяна, однако у нее должна быть мотивация. Если убрать мотивацию типа “срубить много бабла”, поскольку это обычно не работает лишь по причине того, что у большинства это вовсе не мотивация, а навязчивая идея, то что остается? Если я услышу правильный ответ, то я найду себе коллегу, партнера и это было бы очень здорово, а пока могу сказать, что встретимся у Данилы на семинаре

Кстати буду признателен за любые комментарии, ну кто на праздниках скучает… хочется поговорить об этом!

Похожие записи:

1. О йене, опционах, комментариях и арбитражном роботе. Прежде чем продолжить серьезные темы, хочу рассказать о наболевшем, причем...
2. Как обогнать Баффета? За последний год множество раз на опционных спредах мне удавалось...
3. Что бы вы больше хотели увидеть на сайте? Прошу прощения еще раз за небольшой оффтоп, быть может вы...

Кстати, никто не мешает и вам описать в комментариях свое видение рынка на год вперед, а через год мы обязательно вернемся к вашему прогнозу и посмотрим кто же ближе к пониманию рынка, присоединяйтесь!

Итак, мой взгляд на 2010 год можно прочитать по этой ссылке: Что нас ждет в 2010 году?

Первое, на что я обращаю внимание – это на то, что я четко следовал своему новогоднему взгляду, оставаясь медведем через покупки пут опционов.

“То есть буду торговать от пут опционов (от продаж) и от покупок опционов, поскольку исторические волатильности сейчас находятся на очень низких уровнях.”

Однако это не принесло мне дохода, поскольку именно в ожиданиях коррекции или депрессии я оказался сильно не прав, за что и поплатился. С другой стороны, уменьшились мои метания, я поставил себе ориентир и четко следовал ему не смотря на всю околорыночную шумиху и призывы к покупкам на всё

Последнее время я часто размышляю о том, что я делаю и для чего и выделяю ярко одно несоответствие к моему и вашему отношению ко мне. Дело в том, что этот сайт я начал развивать для того, чтобы самому разобраться в себе, научиться опционам и опционным стратегиям и вообще выживанию на рынке. С годами я реально стал разбираться и ориентироваться лучше, но все же мой уровень пока далек от гуру и совершенства, хотя такой ярлык часто навешивают на меня неосознанно, да и что тут уж греха таить, иногда я на это ведусь как маленький. Скорее всего, когда я стану мега-гуру я не буду вести никаких сайтов и стану замкнутым и нелюдимым, а пока у всех есть реальная возможность вместе со мной постигать эту интереснейшую область, а тем, кто находится лишь в начале пути быстренько подтянуться к моему уровню!

Переходим к моему прогнозу рубля к доллару. Все же это было довольно просто и прогноз оправдался на 100%. Волатильность рубля упала, коридор 29-33 был даже чрезмерно завышен вверх, однако тут я себе ставлю твердую пятерку.

Нефть и рубль тоже довольно сильно взаимосвязаны, потому аналогично широкий безыдейный коридор не ниже 50 и не выше 100 долларов за баррель удержался на самом его краю, я наверное скорее всего не ожидал роста, однако рост получился просто несколько слабый, за что можно поставить твердую четверку!

Валюты в виде фунта и евро поразили своим четким следованиям моим ожиданиям, однако последняя фаза на представленном графике еще не случилась – думаю дело во времени и она обязательно реализуется! Возможно мне стоит больше внимания уделять валютному рынку, который в 2010 году меня радовал существенно чаще, чем рынок ФОРТС.

Что же на будет ждать в 2011 году я напишу совсем скоро в своей следующей статье, мне нужно немного обдумать то, на что я часто по своей глупости не обращал внимания.

Когда-то я говорил, что на рынках я приобрел решительность, как качество, которого у меня не было в детстве и юношестве. Потом я стал замечать, что к появившейся решительности мне не хватает гибкости в очень быстро меняющемся мире, однако и этого мало! Думаю, что необходима какая-то отрешенность от происходящего и “трезвый взгляд” на происходящее, чего на 100% пока достичь не удалось.

Вобщем в комментариях готов принять любой совет, анализ моих ошибок, взглядов и предложений по поводу улучшения. Если не вы, то кто же?!

Да, и тем, кто дочитал до конца: 2-ая Народная Опционная Конференция (НОК -2) пройдет 19 марта в г. Москва, стоит ли отдельно остановиться там на психологии торговли в целом и опционами в частности?

Похожие записи:

1. Что нас ждет в 2010 году? Ну вот и прошел целый год. Очень забавно читать то,...
2. ЛЧИ-2010: первые стратегии Долгожданный конкурс начался, однако не все мои задумки мне довелось...
3. C Новым Годом 2010, друзья! Наверное не рано. Сейчас уже самое время начинать празднование нового...

Поздравляю Вас с Наступающим  Новым Годом!!!

Желаю Счастья, здоровья , семейного благополучия,

Желаю успехов в нашем деле,

Пусть Вас уважают начальники и любят коллеги,

Пусть окружающие молятся на Вас ,

Пусть Ваши зарплаты растут,

А клиенты благодарят за высочайший уровень всемирного сервиса,

Смейтесь над конкурентами и давайте им отпор,

Пусть в новом году перестанут расти ж/д тарифы, а тракеры больше не бастуют,

Желаю успехов в фитнесс-клубах, новых впечатлений на отдыхе,

Рыболовам-любителям – больших уловов,

Аквалангистам-дайверам – нескончаемого кислорода в баллонах,

Сноу-бордерам – мягкого снега,

Пусть любимая командапоказывает красивую игру на протяжении всего сезона,

Дорогим дамам пожелаю круглогодичного шоппингаи повсеместных распродаж,

Желаю отметитьпраздники так, чтобы впечатлений хватило на весь будущий 2011 год!!!!!,

Пусть Вы найдете под новогодней елкойморе подарков,

Пусть сбудутся все Ваши мечты,

Happy New Year .

Похожие записи:

1. C Новым Годом 2010, друзья! Наверное не рано. Сейчас уже самое время начинать празднование нового...
2. С Новым Годом 2009, друзья! От себя лично хочу поздравить вас, уважаемые читатели, с наступающим...
3. С новым годом, биржа РТС! Раньше я не был сторонником больших и шумных тусовок, но...

На данный момент на ФОРТС торгуются следующие опционы:

1. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на курс евро-доллар
2. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на акции ОАО “Газпром”
3. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на акции ГМК “Норильский никель”
4. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на аффинированное золото в слитках
5. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на акции ОАО “Лукойл”
6. Маржируемый опцион на фьючерсный контракт на аффинированную платину в слитках
7. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на обыкновенные акции ОАО “Полюс Золото”
8. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на акции ОАО “НК Роснефть”
9. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на Индекс РТС
10. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на акции ОАО “Сбербанк России”
11. Опцион на фьючерсный контракт на акции ОАО “Сбербанк России”
12. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на аффинированное серебро в слитках
13. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на акции ОАО “Сургутнефтегаз”
14. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на курс доллар-рубль
15. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на привилегированные акции ОАО “Транснефть”
16. Маржируемый Опцион на фьючерсный контракт на обыкновенные акции ОАО “Банк ВТБ”

Я бы сказал, что это не густо, с учетом того, что на многих представленных опционах ликвидности нет вообще. Однако, если вы желаете представлять торговые идеи, то мы будем работать только с этими инструментами.

После того, как у нас есть список предполагаемых инструментов, нужно разобраться с целями. Естественно, что и вам и мне хочется всегда понимать движение рынка и давать верные его оценки, однако не каждый человек понимает свои реальные возможности. Потому каждая идея будет оцениваться, а результат – фиксироваться. После некоторого периода вы сами увидите, насколько ваши идеи верные и как близко к Баффету вы на данном этапе находитесь.

Кроме этого, сделок не должно быть много, в то же самое время они не должны быть абсурдными по своей сути, когда величина потенциальной прибыли меньше или равна потенциалу убытка. Давайте для начала даже возьмем это отношение 2 к 1. Торговые идеи ограничиваю тремя в сутки.

Чтобы было веселее, предлагаю с самого начала ограничить себе круг инструментов до 3х, и ежедневно в 11 утра, 15 дня и 19 вечера каждый участник дает прогноз по состоянию рынка на конец сессии в виде грубой оценки “закроемся скорее выше”; “закроемся скорее ниже”; “закроемся примерно на этом уровне”.
В 11 утра и 15 дня речь будет идти о закрытии нашей дневной сессии, а в 19 вечера – о сессии в Америке.

Если вы созрели для сделки, хорошо продумали ее, то я ожидаю получить письмо, начинающее со слова FUND TRADE, в котором будет следующее:

Код Инструмента: ?
Точку входа: ?
Stop loss: ?
Take profit:?
Time (ориентировочный горизонт удерживания позиции)

Естественно, что для этого будет отдельный почтовый ящик fund собака лоуриск точка ру.

Если вы до сих пор желаете участвовать, то первым письмом, которое всегда должно начинаться в поле тема словом FUND на обозначенный выше ящик вышлите мне 3 кода инструмента, которые вы планируете использовать при генерации торговых идей, а так же ваше имя/ник или то, как бы вы хотели называться.

На данном этапе я ожидаю от вас предложений, замечаний и конструктивной критики.

Похожие записи:

1. Основы хедж-фонда Я хочу получить некоторую поддержку для ЛЧИ-2010. Мне будут нужны...
2. Привычные активы, фьючерс на золото, нефть и доллар Долго думал как же выразить то, что я думаю по...
3. Спред фьючерс-фьючерс +23% годовых. Сегодня из явных возможностей для рыночно-нейтральной торговли наблюдается спред между...

Вкупе с началом ЛЧИ, мы, я думаю, создадим существенную ликвидность

Что мне нужно? Я не большой сторонник общения на форумах, единственный форум, где я пишу – это форум РТС и я там уже отметился.

Если у вас есть желание мне помочь, то очень прошу отписать анонс моего мероприятия на тех форумах, где бываете вы. Если вы владелец сайта или блога финансовой тематики – отпишите у себя на сайте хотя бы пару строчек, я в свое время в долгу не останусь, когда вам понадобится аналогичная помощь.

Вобщем подсобите собрать реальных опционщиков!

На данный момент дали свое согласие участвовать в круглых столах довольно интересные люди:

• Павел Чурко, Риск-менеджер, ОАО “Фондовая Биржа РТС”;
• Андрей Дронин, Руководитель Управления структурных продуктов ИГ «ОЛМА»;
• Евгений Головин, Риск-менеджер ООО “Уралсиб Кэпитал – Финансовые услуги”, содатель интернет-ресурса FortsTrading.ru;
• Сергей Паршиков, Руководитель торгового отдела компании ITinvest;
• Максим Позняк, Заместитель генерального директора Брокерского дома «ОТКРЫТИЕ» по вопросам технологий;
• Данила Попов, частный трейдер, создатель интернет-ресурса Ttools.ru;
• Жердёв Илья Николаевич, создатель сайта OptionTraders.ru;
• Юрий Ичкитидзе, Старший преподаватель Центра Инвестора, КИТ Финанс;
• Андрей Никитин,  Начальник управления контроля за рисками ИГ «ОЛМА»;
• Алексей Докучаев, Специалист по торговым системам компании “Город технологий”;
• Кроме того, к нам приедет deen-ua из Украины!

Свои подарки участникам конференции предложили:

ttools.ru, F&O, Биржа РТС, Derex, кроме официально-неофициальной части вас будет ждать обязательный фуршет и игра в боулинг, обсуждение хедж-фонда.

Мне кажется не прийти, если есть такая возможность – просто глупо!

Давайте собираться, коллеги!  Регистрируйтесь заранее!!!

Для регистрации и по всем вопросам обращайтесь по телефонам: (495) 733-95-12,
8-800-200-30-32 (звонок бесплатный) или по e-mail: pr@derex.ru

——- текст для форумов и сайтов ——-

В субботу, 25-го сентября, в Москве состоится первая неформальная, неофициальная мега-тусовка для простого трейдера-любителя опционов!

Это первое, единственное и не имеющее аналогов в РФ мероприятие, на котором можно будет встретиться и пообщаться со своим контрагентом, ведь это именно мы делаем этот рынок!

Профучастники заключают голосовые сделки, а мы отнимаем деньги друг у друга! Цель посещения мероприятия у каждого может быть своя: кто-то хочет узнать что-то новое, кто-то запустить дезу, кто-то прощупать почву, кто-то просто почувствовать себя частью этого элитного клуба трейдеров и пообщаться с единомышленниками! Это вам не форекс в конце концов!

Ну что, шахматисты, давайте соберемся!

Я постарался сделать так, чтобы ни о чем не нужно было беспокоиться.

Сперва мы немного пообщаемся о текущих тенденциях на срочном рынке в РФ, психологии и подходах к торговле опционами, причем поговорим с обычными, хорошо проверенными людьми! Посмотрим на новый офис РТС, находящийся недалеко от Кремля, при желании зададим каверзные вопросы профучастникам и сотрудникам биржи. Я постарался привлечь минимум «говорящих голов», минимум тех, кто не торгует и не имеет представления о насущных проблемах рынка, а лишь продает свои услуги. Из профсообщества будут только реальные трейдеры, маркет-мейкеры, риск-менеджеры и технологи. Среди выступающих можно найти таких уважаемых участников рынка, как Андрей Дронин, Сергей Паршиков, Максим Позняк, Андрей Никитин, Алексей Докучаев, риск-менеджер Биржи РТС Павел Чурко. И этот список продолжает дополняться. Интернет сообщество будет представлено известными бойцами: Данилой Поповым (Ttools.ru), Евгением Головиным (FortsTrading.ru), Жердёвым Ильей (OptionTraders.ru). Кроме того, к нам приедет deen-ua из Украины! То есть уже сейчас конференцию можно смело считать международной J.

Ближе к вечеру будет предложено выпить и пообщаться в неформальной обстановке. Кто умеет, покажет мастер-класс в борьбе за кубок Lowrisk по боулингу.

Я многое продумал, договорился с массой людей, и сейчас дело за тобой. Нужно только послать к чертям свой скептицизм, лень и социофобию, встать и прийти, если ты действительно чувствуешь себя Опционщиком!

Если мероприятие пройдет успешно (а иначе просто не может быть!), то оно может стать регулярным, то есть все зависит от вашей активности именно сегодня, именно сейчас!

Подробности на сайте http://lowrisk.ru

Похожие записи:

1. Семинары о торговле опционами на ФОРТС Недавно я давал клич о том, что готов принять посильную...
2. Немного о правилах торговли. Для себя я постараюсь набросать принципы торговли. Прибыли и убытки...
3. С Новым Годом 2009, друзья! От себя лично хочу поздравить вас, уважаемые читатели, с наступающим...

Скоро начинается один из самых уважаемых конкурсов в России – это Лучший Частный Инвестор 2010 года или ЛЧИ-2010. До этого я никогда не участвовал в подобного рода мероприятиях, объясняя это тем, что 7000% – это не вполне то, что мне нужно, а бежать за скальперами я не планировал и не планирую делать в будущем. На помощь приходит рубрика лучший опционный трейдер, которая обязательно должна быть в этом году, вот там то я и попробую посоревноваться.

Последний год я торговал исключительно опционами на индекс РТС, постоянно находился в короткой позиции и изрядно вымотался, показав незначительный плюс, порой уходя в небольшой минус. Если кому будет нужен стейтмент и он будет нужен обоснованно, то я могу предоставить с личными комментариями.

Пока я размышлял о стратегиях и планах на ЛЧИ-2010 в мою голову пришло несколько интересных мыслей, которые я постараюсь озвучить в этом посте.

Во-первых, я весь год торговал только индексом, был неправ в целом, но не потерял денег, что говорит о том, что если бы я работал с разными инструментами учитывая их корреляцию, то на каких-то инструментах можно было бы показать впечатляющие результаты, где-то сработать в ноль, а где-то показать незначительный минус. В любом случае – это было бы лучше, чем то, что я имею сейчас.

Во-вторых, я подумал и решил, что не стану запирать свой грааль в секретный ящик, ведь все равно без меня самого он работать не станет и решил поделиться своими идеями с массами и обсудить их. (ссылка на “Народная опционная конференция”)

В-третьих, я давно мечтаю сделать хедж-фонд, а сейчас предоставляется удивительная возможность! Я хочу собрать рабочую группу, людей, которые будут генерировать и обсуждать идеи по рынку, а как босс фонда я буду принимать решение какие идеи пойдут в рынок, а какие нет. Те, кто откликнутся, получат процент от прибыли.

В-четвертых, мне потребуется некоторая помощь в организации моего рабочего места, а эти усилия вполне могут пригодиться и другим людям. Предлагается реализовать некоторую web-матчасть, которую будем совместно развивать во время конкурса ЛЧИ-2010.

Для реализации моих идей мне потребуются:

1. Программист, креативный, хорошо знакомый с web-технологиями, за работу которого я заплачу при любом исходе конкурса согласно договоренности.

2. Аналитики, желательно без опыта работы, новички, можно даже торгующие на демосчетах. Единственное ограничение, нужно уметь торговать с горизонтами 1 день – 1 неделя, знать инструменты ФОРТС и давать торговые идеи для спот-рынка типа: инструмент, точка входа, стоп-лосс, тэйк-профит. На данный момент мне будет нужно 3-5 человек и возможно кто-то может остаться в резерве. Заплачу процентом от общей прибыли и по результатам работы можно будет рассчитывать на премию, но заметте, вы НИЧЕМ НЕ РИСКУЕТЕ, даже постоянно ошибаясь.

3. Опционный стратег, который будет работать моим бэкапом.

4. Если кто решится участвовать в этой идее финансово, я с радостью разделю риски или вообще уйду от них ) Но в доверительное управление деньги я беру не охотно.

Цели и задачи:

Показать, что опционами можно заработать, причем работая на этом рынке серьезно. Я хочу посмотреть на образ хедж-фонда в действии.

Заработать от 50 до 100% за квартал. Приемлемый риск будет разделен по месяцам, чтобы оставаться в игре до окончания ЛЧИ-2010, ведь чудес не бывает, мы тоже можем ошибаться. Пока я ориентируюсь на 30% риск, для достижения довольно серьезной доходности хотя бы в 50% за квартал, что составляет 200% годовых.

Я жду ваших идей и предложений, осталось всего 2 недели до начала.

Любые комментарии, идеи или даже советы категорически приветствуются. Если желаете присоединиться – тогда пишите мне на почту или оставляйте комментарий, я с вами свяжусь.

Похожие записи:

1. Валютные опционы: торговля волатильностью – основы. Еще раз возвращаюсь к торговле волатильностью. Раз выпало такое время,...
2. Опционы: полуарбитражная стратегия Последнее время “клинит” меня на две идеи: покупать опционы, и...
3. Встреча с Миловидовым (ФСФР) Коллеги, завтра, 21 июля, назначена встреча с господином Миловидовым (надеюсь...

19/07/2010
Крупенич Андрей

Как обогнать Баффета?

В предыдущей статье «Основной вопрос трейдера», вызвавшей очень интересную дискуссию,  я пытался доказать, что результат доходности в 20-25% годовых, является достаточно высоким результатом, и заслуживает стремления к нему.  Кто-то согласен с таким подходом, оппоненты утверждают, что на небольших счетах нужно ставить более высокие цели, зарабатывая сотни процентов. Рынок рассудит всех.

Все приведенные далее рассуждения, относятся к торговле опционами, и являются моим личными мнением, с которым можно соглашаться или не соглашаться. Почему именно опционами?

Во-первых, я считаю что, используя опционные стратегии, или опционы в совокупности с базовым активом, можно добиться более высоких результатов торговли, принимая на себя меньший риск, чем торгуя просто базовым активом. Однако нужно очень хорошо представлять себе, что начиная использовать опционы, мы перемещаемся из плоского, двухмерного рынка, в рынок трехмерный, волатильный, со всеми вытекающими из этого достоинствами и недостатками.

Во-вторых, опцион это инструмент с ограниченным сроком жизни, плюс это или минус каждый решает сам. Используя опционы в своей торговле, вы будете вынуждены каждый месяц, или каждые три месяца подводить промежуточный итог своей деятельности.

А обогнать Баффета, это до смешного просто, нужно лишь зарабатывать не менее двух процентов в месяц. Не мудрствуя со сложными процентами и рекапитализацией прибыли, 2% в месяц, это 24% в год, а 3% в месяц это уже 36% годовых. Сложность состоит в том, что зарабатывать эти небольшие проценты нужно регулярно.

У каждого свой подход к торговле, свое видение рынка, свои опционные технологии и свой риск менеджмент. И конечно очень высокие цели, 10, 20 и более процентов в месяц.  Конечно опционы позволяют создать позицию с такой высокой доходностью, более того и 100% это не предел. Однако риск таких позиций как правило очень высок. При малейшем движении рынка «не по плану», позиция становится неуправляемой, и выйти из нее, в большинстве случаев, можно только с большими убытками.

Я пришел к очень простому выводу, рецепт в скромности желаний. Если ставить перед собой цели в 4-5% в месяц, а выполняться они будут даже на половину, это уже отличный результат. Добившись на протяжении двух-трех лет соизмеримых результатов, можно смело поднимать планку выше и относить себя к очень успешным людям.

Не будем далеко ходить, S&P500 начал год на 1120, в пятницу он закрылся на 1064, совсем небольшие изменения за полгода.  Конечно, он не стоял на месте, рос до 1219, потом падал до 1010, формируя среднесрочные тренды, и давая заработать то быкам то медведям. Аналогичная картина с индексом РТС и другими рынками. Если вам за этот период, удалось заработать ежемесячно 2 и более процентов, то вы на много обогнали рынок.

17/07/2010
ftm

Похожие записи:

1. Для чего нужны валютные опционы? Сталкиваюсь часто с тем, что существует какое-то непонимание того, о...
2. Да здравствует коррекция! Немного забегу вперед, скажу, что вероятнее всего компании доотчитывались о...
3. Торговля опционами: перед экспирацией Сегодня один из последних 4х дней торговле опционами на фьючерсы...

Мнение ученых разошлись, многие считают, что торговля на рынках – это пустая трата времени. Большинство желающих поторговать приходят на этот рынок с деньгами, а уходят ни с чем. Для физика зарабатывать на рынках – это сродни выигрышу в лотерею. При этом, выигрыши происходят нерегулярно, а убытки носят ошеломляющих характер, что приводит к нервным срывам и далее по сути все превращается в игровую зависимость. Это мнение одного лагеря.

Другие воспринимают торговлю как универсальное средство к свободе и независимости, которое не дается легко, только потому и получается так, что до хороших результатов доживают немногие. По пути самосовершенствования придется испытать и огромные разочарования и потери, а стабильно зарабатывать будет удаваться не всегда. В целом, рынок будет приносить ощутимый доход и удовольствие от самого процесса работы на рынке.

Не трудно догадаться, что я отношу себя ко второй группе

Недавно я заметил, что кроме определенных финансовых амбиций торговля развивает некоторые свойства характера. Вероятно, что у каждого трейдера это индивидуальные качества, потому ожидая ваши истории, расскажу о своей.
Я заметил, что в торговле мне не хватало решительности. Порой я видел хорошую возможность, но оставался в ожидании более интересного входа и не совершал потенциальную прибыльную сделку. После нескольких лет торговли я стал мгновенно выполнять свои же торговые приказы. Если я вижу вход и принимаю решение о сделке – я не колеблюсь ни секунды. Чаще всего запоминается то, что такие действия спасали меня от убытка при выравнивании дельты.
А сегодня я вдруг получил сообщение о концерте в Питере одной из моих любимых групп – “Люмен” в предстоящее воскресение. Мне потребовалось 10 секунд, чтобы набрать номер клуба и справиться о наличии билетов, а через 20 минут я уже держал билет в руках. Я подумал, что это очень полезное свойство трейдинга быстро принимать решение и реализовывать его.

Возможно, я забыл что-то еще? Так чему вас научил трейдинг?

Рекомендую подписаться на новые статьи сайта lowisk.ru по электронной почте  и посмотреть страницу подписки на RSS!

Похожие записи:

1. Торговля опционами: перед экспирацией Сегодня один из последних 4х дней торговле опционами на фьючерсы...
2. Что бы вы больше хотели увидеть на сайте? Прошу прощения еще раз за небольшой оффтоп, быть может вы...
3. Рынок перед открытием 11 января 2008г. Сегодня буду очень краток. На рынок перед открытием будет влиять...

Последнее время я наблюдаю существенный рост интереса к моей деятельности. Это выражается и в предложениях, которые я практически каждый день получаю на свой e-mail и в посещениях сайта и его комментировании, но в одиночку тащить такой разросшийся проект уже довольно трудно. Хотелось бы направить предложения о сотрудничестве в мирное русло.

В первой части хотелось бы обратить внимание на владельцев сайтов и блогов финансовой тематики, если есть такая возможность, мне бы хотелось, чтобы вы поставили ссылку на меня, желательно ссылку для людей, желательно, чтобы ссылка была на главной странице, желательно, чтобы анкором был текст содержащий слово “опцион” или “фьючерс”.  Я постараюсь сделать ответный жест всем, кто окажет мне поддержку в этом вопросе, не всегда возможно поставить аналогичную ссылку в ответ, но готов отправить пива или коньяка наложенным платежом или его эквивалент в денежном выражении. Пишите!

Сайту безусловно нужен форум, но свой форум я делать не хочу. Я готов стать частью большого форума финансовой тематики и вести раздел срочных рынков, фьючерсов и опционов. Это будет бартер – я буду писать на форуме, форумчане будут ходить на lowrisk.ru. Если имеете отношение к администрации форумов, подходящих под мое описание и готовых предоставить мне такую возможность – пишите, аналогично предыдущему абзацу в долгу не останусь. Зять, брат, сват или кум – владелец форума, пришлите мне го контакты, в нашем мире все делается через знакомых

Что бы мне хотелось видеть на сайте:

Кроме теории торговли опционами и рынка ФОРТС мне бы хотелось глубже охватывать рынок внебиржевых валютных опционов на forex, опционы на CME (опционы валюты, опционы на металлы, нефть, зерна и т.д.), опционы на акции и делать статистический анализ торгов на ФОРТС. Но и это еще не все, хочется выпускать профессиональную рассылку по нашему рынку, для начала еженедельную, которая была бы направлена именно на торговлю деривативами и не повторяла то, что уже есть в сети.

Если вы готовы поддержать меня материалом по таким тематикам на регулярной основе, я готов оплачивать вашу работу. Это должны быть тексты, тематику которых мы будем согласовывать, а я буду ее редактировать, нужно настраиваться на еженедельную основу. Отвечу на вопросы всех, кто не брезгует раскручивать свое доброе имя на сайте lowisk.ru

Возможно осталось что-то,  что я упустил. Пишите в комментариях к посту, пишите на e-mail, я стараюсь отвечать всем и по всем вопросам! Ну и спасибо, что читаете и принимаете участие, мне это очень важно!

Похожие записи:

1. Что вы думаете о семинаре от lowrisk.ru? Дамы и Господа! Назрел такой вот вопрос. Что вы думаете,...
2. Друзья сайта lowrisk.ru Я давно хотел провести некоторый анализ собственного сайта и его...
3. Сайт, его цели, достижения и пожелания… Вот ровно 7 месяцев прошло, и я вижу существенные успехи...

Февральская экспирация прошла и большинство самых “нервных” позиций ушло вместе с экспирацией, поэтому я позволю себе небольшое отступление от опционной стратегии и рыночных идей. Так уж получилось, что я постоянно общаюсь с массой новичков, которые пытаются выйти на рынок. Первое время я даже пытался организовать обучение не по причине желания на этом заработать, а просто из желания помочь людям освоить эту и простую и одновременно сложную профессию. Но ничего не получилось, передать свой опыт невозможно, поскольку торговля – это ваша собственная борьба со страхом и жадностью.

Не могу сказать, что я не ошибался. Ошибался, да еще как! Но каждый раз возвращался на рынок пытаясь найти тот комфортный способ торговли, который бы удовлетворял мои потребности. Думаете потребности в деньгах?

Хочу спровоцировать вас на обсуждение, что первично в вашей торговле деньги, слава или желание самоутвердиться? Можете не писать у меня на сайте, а просто задумайтесь и честно признайтесь себе, возможно не деньги главное, а? Найдется среди читателей хотя бы один человек, кто согласится с этим?

Я не буду приводить доказательства тому, что сейчас напишу. Настоящего успеха можно достичь только в той работе, которую любишь всем сердцем, которая часть твоей жизни, для мужчины часто большая часть. Если вы запускаете в космос корабли, проектируете электронные компоненты, вы писатель, ученый или врач от бога – то заработать вы сможете занимаясь своей профессией, а на рынке – нет.

Мне кажется это справедливым, а если, отвечая на вопрос для чего вы пришли на рынок вы скажете: “ради денег”, то с огромной вероятностью вы обречены. Вспомните, что потребовалось, чтобы из человека, склонного помогать людям, получился опытный врач?

Я еще раз скажу, возможно хоть кто-то услышит эти слова. Чтобы выжить на рынке, нужно долго и много учиться. Начать нужно с самого простого – с принципов функционирования биржи и экономических основ. Медленно продвигаясь дальше от биржевых акций и облигаций к фьючерсам, опционам и торговле валютными инструментами.

Если хочется денег, много денег и сразу, причем желательно ничего не делая – то лучше ходить в казино, там, говорят, выпить дают бесплатно.

Теперь, собственно, немного об обучении. Меня очень часто провоцируют на создание собственного курса опционной торговли, предлагают организовать семинары, написать книгу. Каждый раз желание разбивается об потенциальны доход, который можно от этой деятельности получить. Единственная польза от подобной деятельности – это живое общение, потому я решил использовать опционные семинары коллег по цеху.

Ресурс ttools.ru с 6 марта 2010 г. проводит серию семинаров:
“Теория и практика опционной торговли на Российском Фондовом Рынке”
6 марта 18.00-20.00 “Торговля опционами: ОСНОВЫ”
7 марта 18.00-20.00 “Основные опционные параметры и стратегии”
13 марта 18.00-20.00 “Опционные преимущества: Торговля волатильностью”
14 марта 18.00-20.00 “Торговля опционами: Практические приёмы”

Я планирую приехать 13-14 марта и, если потребуется, внесу свою лепту в вопросы и ответы по теме торговли волатильностью и практических приемах торговли опционами.

Хотел добавить еще свой комментарий по рынку, но вчера наткнулся на один из блогов, в котором автор увидела на кружке с кофе “Strong … short”. Все конешно же улыбнулись,  но сегодня,  разглядывая график индекса РТС, под музыку ska панков среди прочего трудно распознаваемого итальянского текста я ярко выхватил фразу “C’e ancora resistenza!” Еще посмотрел на график и еще раз улыбнулся. Если такие вот сигналы рулят нашим мозгом, то наверное лучше не торговать, не так ли?

Похожие записи:

1. Российский рынок forts: опционные спреды Отсутствие комментариев по текущей экспирации опционов обусловлено тем, что позиций,...
2. Очень тонкий рынок! Закрыл все позиции на конкурсе. Не смотря на то, что...
3. Опционные стратегии: рынок ФОРТС Если я все правильно понимаю, то люди ценят этот сайт...